中國人心巨變：寧信傳聞不信習 | 萬科迎大限之年？波音頑疾有解藥：忘掉股價【財經漫談】

觀眾朋友大家好 歡迎收看希望之聲直播節目財經漫談 我是童心 今天是1月7號 星期二 2025年開年 中國股市債市匯市連續遭遇滑鐵盧 幕後真兇為何是中共黨魁習近平呢? 紅色資本榮譽人家族移民的傳聞滿天飛 連傢俱都跟著移民了 為何輿論會熱議呢? 美國列中共航運造船巨頭入黑名單 中美海運要開戰了嗎? 2025萬顆棗與大餡之年 中國樓市恐怕面臨著從量貶到質貶 波音頑疾有解藥 解藥之一竟然是要忘掉股價 這是為什麼呢? 在開始今天的詳細節目前 歡迎您點贊訂閱我們的頻道 中共黨魁習近平在2025年的新年致辭中說 中國經濟處在上升的軌跡 他是試圖想激發中國人對中國經濟的信心 同時1月1號出版的中共黨刊《求是》 刊登了習近平兩年前向黨內高級成員發表的講話 就是他東升西降的觀點 那中國市場呢這邊什麼反應呢 就是非常不給面子的開始連續幾日的下跌 從股票到人民幣匯率再到國債收益率 但是從開年一口氣跌到了今天 週二股債匯市剛剛起穩喘口氣 那儘管今天中國10年去國債的收益率 和人民幣匯率是橫盤的 但是呢今天中美利差仍在拉闊 達到了創記錄的3.08個百分點 資本市場跌給你看 反映的是投資者對中共高層能力的失望和不信任 但是這只是中國大陸民間整體情緒的一個縮影 例如這幾天是從海外的X平臺到YouTube自媒體 還有不少華文網站都在流傳一個視頻 視頻是一個遠洋運貨公司為客戶搬運傢俱的視頻 視頻的解說是 該公司為中共的紅色財閥家族 前中共國家副主席榮毅忍家族 在中國大陸的最後一隻後人 舉家移民加拿大在搬運傢俱 那大陸唯一發過該消息的網易號 呂小虎是刪除了相關文章 這個傳聞既沒有得到官方和榮氏家族的確認 也沒有人出來闢謠 但是這些都不影響傳聞的傳播和網友們的熱議 例如有網友討論說 如果這個事兒屬實 這象徵中共改革的倒退 是中國社會變遷的標誌性事件 也有網友說 這恐怕會引發更大範圍的資本外逃和人才外逃等等 還有人說 紅色家族舉家移民 中共真的是要倒臺了嗎 一個沒有確定的事情 引發了這樣信以為真的熱議 那這個現象是不是很有意思呢 所以以上兩個戲劇性的情節 其實反映的是一個現實 現實是什麼呢 就是中國的投資者和許多中國人 現在是寧可相信傳聞和謠言 也不願意相信中共黨魁習近平說的一個字 為什麼呢 美國之音特約評論員鄧育文1月7號發文說 疫情如果說對世界有一個很大的改變 那對中國的改變尤其大 這種改變是人的心態的改變 他說大多數中國人 在疫情三年的苦難歲月裡 領會到了一個極權政權施加於人的 一種極端的統治樣式 這種極端的統治 過去人們只是在一種想像 或者小說或者影視作品的描述中看到 但是現在數億的中國人 用三年的時間 親身被實驗了一遍 這讓這些中國人心有餘悸 從此對中共 也就是對中國只要還有共產黨的統治下的未來 就徹底失去了信心 他繼續說 他說當下的人心低迷 就是當下中國的人心低迷 無論表現在經濟的低迷還是社會的震盪 都是民心和民意的反應 而看一下2025年 中國的這兩大危機 他認為還會繼續持續 中國社會無疑正向一個臨界點靠近 他繼續指出 中國極權的統治是今天中國社會困境的根源 不過呢 外部還有一個X因素 那這個X是誰呢 作者說 就是川普 的確 中國資本市場的失控 可以說是對中共混亂指揮 或者說對習近平的一種反抗 其實也是對川普關稅的一種懼怕 提到川普關稅 我們說點開心有意思的事 曾經成功預測川普當選的博彩網站Kelsey上 最近是出來了一個押注 押注什麼呢 就是押注川普上任48小時內 會對哪些國家徵收關稅 結果 中國的這個機率是遙遙領先 高達80% 並且是在1月6號 就是川普反駁了華盛頓郵報 關於川普會在關稅上妥協的消息之後 這個概率是從6號早上9點的43.7% 一路飆升到今天中午12點的80% 昨天就是1月6號 因涉嫌與中共軍方有關係 美國國防部是將騰訊 商湯 還有寧德時代等企業列入了黑名單 科技企業是紛紛上榜 預示著中美科技脫鉤正在加速 此外 對於騰訊的上榜 的確讓不少網友很驚訝 還有網友發帖諷刺的反問說 這是不是意味著 微信也是中共軍方監控的重點區域呢 相信這個答案 咱們觀眾們都知道 除此之外 值得注意的是 這一次的名單 中共的航運還有造船巨頭都上榜了 這反映華盛頓正將注意力 轉向中共的海洋野心 包括中共央企中國遠洋海運集團 中原海運北美公司 中原海運金融公司 還有中國船舶工業集團 中國船舶工業貿易有限公司 中國國際海運集裝箱等多家 中共的航運造船巨頭都在黑名單之列 雖然美國對這些黑名單的企業 沒有明確的一個懲罰措施 但是美國的公司是禁止 與這些黑名單公司進行交易 財經真相賬號發文說 這貿易戰還沒開始 就是說中美的貿易戰還沒開始 中共的船運業就開始遭殃了 彭博社的報導說 隨著川普準備重返白宮 這也意味著對海洋運輸 還有造船業的審查將更加嚴格 報導說目前 中國是擁有全球最大的造船業 生產全球一半以上的商船 而美國的造船業在過去一代幾乎崩潰了 根據船舶經紀商B2S的資料 去年第一季 中國造船業的訂單幾乎佔全球訂單的60% 隨著2020年武漢疫情全球大爆發 衝擊了全球的供應鏈 航運公司和港口作為地緣政治競爭的 舞臺變得越來越重要 中共也在毫不掩飾其海洋野心 要推出百船計劃 去年華盛頓在參議院的聽證會上 美國伊利諾伊州民主黨國會議員 拉賈·克里希·穆納爾蒂發出警告說 中國每建造359艘集裝箱船 美國就只能建造一艘 其實華盛頓早就盯上了中共的航運巨頭中原 中原在2019年是因為運輸伊朗石油受到制裁 但這些處罰很快就在2020年被解除了 之前川普在X平臺上發文 喊話駐巴拿馬運河的共軍 面對這項指控 巴拿馬總統說是胡說八道 如果中原航運被五角大樓認定是和中共軍方有關 那麼川普的指控就是有根據的了 我們來看看中共官方在2023年的報導 文章提到巴拿馬是拉美第一個 與北京簽署一帶一路合作備忘錄的國家 那原中原集團是早在1986年 就已經在巴拿馬設立辦事處了 現在中原海運幾乎平均每天都有一艘船通過巴拿馬運河 每年交納過河費超過2億美元 按照中共官方報導的說法 中原海運與巴拿馬已經是命運共同體了 大家想想 美國人自己出人出錢打造了巴拿馬運河 交還給巴拿馬 這個美國的後院卻和中共成為了命運共同體了 這怎麼能讓川普和美國政府不著急呢 除了國安的考量 大家要知道川普是個商人 海運的市場被中共搶了 碼頭的生意也被中共搶了 就連美國人出錢出力建造的運河 也被中共給命運共同體了 那除了國安 這些可都是能讓美國賺錢的交易 所以關稅恐怕只是川普逼中共上談判桌的一個籌碼 大貿易戰不只是關稅 相信川普手上還有更多的籌碼要拿出來 那我們在之前的12月20號的節目中也提到過 美國正在捍衛或者說重新掌握海上霸權 就在去年底2024年的12月19號 美國參眾兩院議員向美國國會提交了《美國船舶法案》 這是一項全面的戰略立法 希望振興美國造船和海運業 以在戰爭時期保障重要的物資運輸 並在和平時代保障供應鏈的韌性 根據該法案 司法案生效期的15年內 所有從中國進口到美國的貨物 一成也就是10% 必須是由美國其船舶 就是註冊地是美國的船舶來運輸 法案還規定 美國政府的貨物之後必須100% 是由美國其船隻來運輸的 那目前這個比例只有50% 我們再看回中國大陸的市場 從恆大的債務爆雷算起 中國的這場房地產危機 已經是足足有四個多年頭了 邁入第五年 情況並沒有好轉 正如《華爾街日報》所說 過去的危機只是地平線上的冰山一角 真正的炸彈還在地平線下倒計時呢 上週我們分享了中共國企房企華僑城 4200萬的債務逾期 那今天中國房地產的標杆企業萬科 再度成為媒體關注的焦點 不過這次不是萬科爆雷 萬科早已經爆雷了 大家現在討論的是 萬科還能不能活到今年年底 彭博社專欄作家舒立任發文說 中國萬科的大限之年終於到了 自媒體賬號《蒙面財經》也說 大家都在擔心 萬科還能不能活過2025 那為什麼說萬科會在2025年倒下呢 主要就是看現金 也就是資金流的問題 萬科可以說該賣的資產都賣的差不多了 但是整個公司整個集團的 經營現金流還是很差 彭博社的文章說 萬科正面臨流動資金緊促的問題 公司計劃在今年要償還330億元的人民幣 也就是摺合美元大約45億美元的國內債券 而2024年是償還93億元的人民幣 那截至去年的6月 萬科已經沒有足夠的現金 來支付短期的債務了 與此同時 房地產的銷售依舊疲弱 萬科的銷售收入是每個月徘徊在200億元人民幣左右 而這個收入規模 是不足以覆蓋整個集團營運現金支出的 就是集團的營運現金流的層面上 是難以達到收支平衡的 那萬科能不能借錢呢 從萬科截至2024年9月的財報來看 融資活動的現金流是負的204億 就是說這個融資其實是非常困難的 什麼意思呢 作為開發商 你房子賣不出去 收入又少 那就得借錢經營 但是借又借不來錢 因為當市場都看著你今天 今年能不能死還能不能活下去的時候 誰還敢借錢給你呢 所以文章說 從目前企業和市場情況來看 單靠萬科自身的力量 它不可能在2025年底前存活下來 因此投資者正在爭論的是 中共政府是否會提供足夠的支持 以及中共的高層官員 是否仍將萬科視為購房者的重要清儀表 但是文章也說 不幸的是 開發商不再是反映房地產市場健康狀況的指標了 在中國沒有一家民營企業是大而不能倒的 尤其是當市場敘事發生變化 新的行業動力形成時 那它後面這半句話是什麼意思呢 話說的很含蓄 什麼是新的行業動力 其實就是說 習近平的國進民退 做大做強國企的運動 在這種運動下 誰還會在乎民企的死活呢 那根據中國房地產信息公司的初步數據 國有企業中國海外發展有限公司 在去年的銷售額是增長了0.3% 而萬科則是下降了35% 換句話說 萬科在中國住宅房地產市場上的地位 已經從重要變成了不重要 這一點也可以從萬科最大的國企股東 深圳地鐵給萬科提供的財務支持反映出來 文章說支持的力度一直低於市場預期 那蒙面財經賬號也分析說 大家以為中國住宅市場的房價 下跌個20%下跌個30%就到底了 其實並不是 現在中國的樓市遠離到底 更可怕的是 他說今年中國大陸的樓市 會經歷由量變到質變的一年 這話是什麼意思呢 在過往的三四年間 房價和銷售額是一步一步的下跌 是累計下跌了大約30%或者是更多 而2025年 我們可能看到的是 無論房價還是銷售額 不是一步一步的下跌 而是出現一個非常快速的下跌 那問題就來了 過去這些年倒下的大都是民企 民企在過去幾年倒的也差不多了 國企現在看到的是零星的堡壘 那麼如果說接下來的量變 比量變更可怕的是質變的到來 那麼中共國企是否會接力民企 成為未來房地產炸彈下的重災區呢 今天節目的最後 我們來看看美國企業播音 有著108年歷史的飛機製造巨頭播音 現在是麻煩不斷 身陷困境 都有什麼麻煩呢 我們來看一下 例如機身上的一個艙門在半空中脫落了 工廠車間狀況不斷 宇航員滯留在太空 罷工造成嚴重的損失 連續五年虧損 大家聽聽 聽到這些都覺得很糟心 華爾街日報今天的報導說 播音還有救嗎 那播音能否擺脫困境是事關重大 因為播音是美國最大的出口商 也是世界上生產大型商用噴氣式科技的 兩大巨頭之一 播音為美國軍方製造噴氣式飛機 炸彈還有直升機 它也為美國國家航天航空局就是NASA 製造火箭還有航天器 播音在全球大約有17萬名員工 在全球的供應鏈中也處於非常核心的地位 它的供應鏈上有數以千計的公司 所以播音能不能活下去至關重要 報導說在過去幾個月 華爾街日報的記者們詢問了幾十位人士 包括現任和前任的播音領導人 航空公司高管 員工 供應商 安全監管機構人員還有其他人士 就是想向他們瞭解一下 播音應該做些什麼才能來寵振雄風 那文章是大致從六個方面做了總結和建議 核心的一個觀點就是要重塑信任 忘掉股價 那我們來看看具體是哪六個方面 播音前執行長菲爾康德呼籲說 播音要有雄心壯志 你必須讓人們對他們所做的事情感到興奮 你不是為了薪水才來工作的 你來工作是因為你在乎自己正在做的事情 這是第一個建議 第二個是要修正企業文化 例如讓員工的心思放在安全這個關鍵問題上 而不是放在收銀機上 還有要避免責備文化 創造一個可以承認錯誤 並從中學習成長的環境 第三個還有團隊精神 那這是第二個洗腦妙計了 第三個是要暫時忘掉股價和生產期限 文章說是放慢速度做對的事情 那這是以上三個建議 還有其他三個建議 包括改進設計流程 停止外包 更好地利用工程師 以及重建客戶和員工間的信任 其實上面這六項建議真的說的都非常準確 不過呢 真正困難的部分在於 波音接下來會如何朝著這些方向去執行 以及執行的力度 我們在過往的節目中是多次討論過波音的案例 從波音的案例中學到了一個至關重要的一課 就是對於同心來說學到的一個至關重要的一課就是 當我們真的在學習現代企業管理理念的時候 真的是不能夠一股腦地全盤接受 企業管理是幫企業提高生產效率的一個工具 企業家靈活運用好這個工具 但是不能被工具給帶偏了 偏離了企業自身的核心價值和理念 謝謝觀眾朋友們 以上就是今天的財經漫談 節目內容不是投資的建議 請您記得點贊訂閱並且分享 如果您有感興趣的話題 歡迎您在評論區留言 感謝您的支持 我們明天同一時間再見