00757 ETF 值得買嗎？台幣投美股的陷阱、費率真相一次看懂！｜投資專家林茂昌｜財經搖滾 EP60

先天上高科技的這個產業 就是波動會比較大 它爆發力夠 但是下跌的力道也是很厲害 那各位投資人要衡量 就是說我們很多投資人就是想說 未來一定是高科技這個產業的世界 而且過去來看他們的表現都不錯 那就會自動假設成 啊這個它過去一年上漲 比如說30% 那我今年買 明年會30% 跟各位報告不一定 而且還很可能會中錯 大家好 我是安慈 財經搖滾油專業的價值投資人 林茂昌老師 大家好 用簡單的語言分析複雜的投資世界 帶領大家一步步的走向財富自由 如果臺灣的存股族 想要買美國的科技股的話 他們通常就會想說要去開美國的券商戶 但是呢現在在臺灣其實也可以買得到 就是00757 它選了10家的美國科技股在裡面 然後採用平均承重的方式 那我想要請老師能不能夠為我們解惑一下說 00757它的特性 跟直接在美國券商來去買 像QQQ這一類的ETF的話 有什麼差別 這個問題是很多投資朋友都會碰到 尤其是國內也發行了FANG 00757 它就是以FANG PLUS這個指數來發行的這個ETF 那它的這個ETF 剛剛主持人有講 就是它是以平均分散在10檔 就是MEGA 7再加上3檔高科技股為主 這個對許多投資人有非常大的吸引力 我知道說高科技這些大的公司會漲 但是我不曉得會漲哪一家或怎麼樣 那我就一攬買下來 這是一個很好的投資理念 可是呢我到底是要買在臺灣這一檔呢 還是要直接買在外國券商 QQQ的這一檔股票 到底是怎麼樣 很多投資人是在猶豫不決當中 或也不知道怎麼抉擇 那我們先撇開國內國外的這個部分 在以前的集數也解釋過了 在國內券商買的這個部分 因為你以臺幣計價 制度上方便溝通方便這些的 我們撇開這個部分不談 假設現在投資年輕人來講 其實語言或國際可能都不是太大的問題 基本上來講 因為它追蹤的其實是美股 那雖然說是以臺幣計價 但是實際上你還是 因為根源的投資部位 它還是以美元計價 所以我們基本上來講 最終的結果 我相信不會差太多 那關鍵點還是在於說 這兩個商品我們到底要怎麼選 那這裡就要跟各位溝通一個關聯 其實在證券投資裡面 在股市投資裡面 沒有最好的選擇 就是說沒有像其他東西 有一條路走是最近或最快 股市裡面 就算你從過去來看 A這檔比B那檔好 但是未來是不是A就比B好 不一定 所以股市是一個很複雜的東西 可是投資人都會想說 這兩檔我到底選哪一檔好 好像有個答案 不會有這樣子的一個答案 所以大家一定要放棄這個 那要怎麼辦呢 其實老孟哥 查理孟哥 就巴菲特的那個夥伴 他其實很早就告訴我們 我們以前也在別的集數裡面 有討論過 就是說我們並不是去找一個 最好的方式 而是把註定要失敗的方式 把它拋開就好了 那其他人怎麼選 其實未來才會知道 但是註定會失敗的 這個部分你把它避開 那你慢慢慢慢就會走向成功 那這兩檔股票 我們這樣來比就有個方向了 哪一檔會比較糟糕 或者說會對你長期持有不利 這很抱歉 00757對各位就會很不利 因為首先它的費率 各位去看是1.15 對被動型投資來講 1.15即使不是天文數字 也是非常多的 每年假設本來自然的投資報酬率 假設是10% 那你就會變成8點多% 各位可以用計算器去算 每年10%跟每年8點多% 累積一個10年20年會差多少 那這個其實就是蠻關鍵的 因為它這個費率其實是很吃重 而且ETF或者說這種指數型投資 當時在設計的構想上 就是低成本的投資組合 一個好的良好的投資組合 就Track這個市場 但是它低成本 這個是為它的首要目標 那00757的費率1點多% 可能各位投資人就要考慮 這個是不是一個關鍵因素 或致命因素 因為它不委託或者很多的因素 所以它的費率會比較重一點 那你自己投資在美國的股市 也許這些費率可以省下來 第二點就是它的這個平均分佈 它不是市值型的 它每一檔 比如說它10檔 每一檔配置10% 然後若干時間 比如說三個月一季 又調整回10% 那你每一季要調整 是不是要買進賣出 比如說A檔股票 它漲了30% B檔股票跌了30% 或者假設啦 它就全部要把 比如說A賣掉 B要買進 C要怎麼樣 就全部又把它回歸到10% 每一季都做這樣一個調整 是不是會產生效益 這個要去做實證的檢驗才知道 可是可以看得到的就是 這樣子一個操作 你勢必會再增加成本 但是市值型的ETF 沒有這個問題 因為你就是一開始 按照每一檔的市值 按照這個比例 持有以後就放著 因為股價上漲或下跌 就自然在設計 當年伯格在設計 低成本的被動型投資 就發現說這樣子來做 績效就很好 但是也不需要什麼 主動基金管理要操作什麼 就會很好 所以這一點也會造成 他可能的成本增加 但是效益怎麼樣 還有待檢驗 那所以這樣子來看 我個人的也算是偏見也好 優勝劣敗其實已經很清楚了 但是最後我還要提醒各位一點 就是高科技股票 你不管這十檔 就FANG這些或MEGA 7 你其實看任何一檔 都曾經跌過50% 甚至80% 70%以上 只有在長期持有的時候 這個效益才會出來 那否則他的波動是非常大 那各位投資人 比如說在前一陣子 比如川普就發布了 關稅的這個部分 或者說前一陣子 那個NVIDIA遇到Deep Sea 然後暴跌 那你就是緊張的不得了 就會去交易的 其實你也不用考慮哪一檔比較好 兩檔對你來講都不一定合適 而且兩檔對你都差不多 因為你是短線進出 那我們剛剛講那個費率是 每年的費率 那你持有連一年都不到 就不用再在意那個幾年 我們講的一定就是 你願意抱這個ETF一個夠長時間 而且你能夠忍受 先天上高科技的這個產業 就是波動會比較大 他爆發力夠 但是下跌的力道也是很厲害 那各位投資人要衡量 就是說我們很多投資人 就是想說 未來一定是高科技這個產業的世界 而且過去來看他們的表現都不錯 那就會自動假設成 這個他過去一年上漲 比如說30% 那我今年買 明年會30% 跟各位報告不一定 而且還很可能會重挫 但是重挫也不表示說 跌到那邊就他可能又上漲 所以在投資這個 我就是提醒各位 在買這個高科技的ETF 是一個很好的選擇 但是你個人的temperament 就是你個人的性格 或者是耐受度 是不是適合這樣子 你可能要考慮 尤其一個巨大事件來 或者說你買了以後 怎麼股票都不漲 這個時候 然後你又缺乏耐心 或者說又看一直跌 那你就不適合這樣子來做 你就乖乖的買S&P 或什麼波動性不是那麼大 然後抱長一點就可以了 那老師我想要再問一個 比較基礎的問題 就是你以前有教過我們 如何大海裡面撈股嘛 那其中有一個步驟 就是說要找52週新低的股票 那但是因為科技股傾向於 就是目前的趨勢 他發展的很快 他偶爾會遇到一些大事情 他就是落下去 那這樣子的話 這個52週來去撈最低的 是不是不太適用在科技股上面 這個應該是這樣講 我們52週撈起來是說 這個創新低的股票 我們去關注 然後接下來第二個動作 就是把他排掉 就是說這個產業不合適 這個怎麼樣不合適 我們要排掉 高科技股跌個50%或創新低 其實不能說家常便飯 但是經常有 你看過去的股票的歷史 Apple Microsoft 或者說亞馬遜 其實都曾經有跌到很低的時候 而且市場對他評價 都是很不好的時候 那個時候就剛好正式買點 我們比如說那個巴菲特 買的那個Apple 剛好就是他最低的時候 那個也都是跌得很深 那之前我跟各位報告過 好幾檔基金買那個亞馬遜 其實亞馬遜曾經跌到 接近十塊還是幾塊美元 其實非常低 因為亞馬遜他有個特性 這貝佐斯他把獲利拿來 就是在投資 所以變成帳上看不到獲利 他本來應該賺到的錢 他一直在投資一直在投資 所以投資人一直看不到盈餘 沒有迎合華爾街那個評估的口味 有一度也是被視為說毒藥 所以說亞馬遜也曾經都跌過 那我們比如說你用52週或什麼 你一定會撈到 他總有一天他會出現 他一定會跌到新低 那你這個時候來看的時候 我們會不會把他排除 那個就會變成說 我們在選股上面一個理念的問題 就是說一檔股票 他是價值浮現 還是他這個產業完蛋 這個應該是另外一個課題 這個講起來又長篇大論 就是我們要來看 就是說為什麼這個市場 會把這個高科技股 本來是大家熱心追求的 現在一下子退流行 那是不是可以值得 他的那個長期競爭優勢是不是還在 那我現在拉哩拉雜講那麼多 簡單來講 就是說跌到一年的新低了以後 退流行了 大家覺得這檔高科技股不行的時候 我們要檢視的就是說 他的長期競爭優勢是不是還在 還是說他被新的競爭者把他淘汰掉 你要分別這兩個 他如果是被新的競爭者進來淘汰了 那這個我們當然就是把他踢開 我們也不是說他將來一定都沒有 但是我們就把他踢開 但是他如果說不是被競爭者淘汰 我們就還是擺在觀察名單裡面 也當作可以選 那你就一檔一檔排掉 排到最後也許沒有一檔你都會買 但是也許有一檔你會買 就是放進來 今天很謝謝茂創老師 用很簡單的方式告訴我們00757 我們在觀察的時候那個美感在哪裡 很謝謝老師 謝謝大家 財經搖滾在您的支持下 已經突破一萬訂閱囉 如果您有任何想要聽的主題 或者是自己的投資小故事 都歡迎在下方留言或者是來信告訴我們 請繼續按讚訂閱分享並開啟小鈴鐺 接收最新影片通知