巴菲特買錯了,伯克希爾要清倉了。特朗普TACO了!【2026-01-21】
哈嘍大家好 歡迎回到陽光財經 我是Sunny
今天是2026年1月21號 星期三
今天白宮慶祝川普就職一週年
這一年來股市總體行情上漲
只是過程驚心動魄
今天股市因爲消息面好轉而大幅反彈
但是反彈後日K線圖有兩個細節
一是跳空缺口沒有補
週二因歐洲消息大幅向下跳空
週三因爲川普他口反彈
相當於是打一拳頭
再貼上一帖狗皮膏藥
完全好轉是沒有
人就有點疼
所以跳空缺口還在
第二個細節是有上影線
尾盤迴落
多頭被耍得團團轉
看起來還是心有餘悸
標普指數今天反彈78.76點
漲幅1.16%
暫時不能說脫離危險期
只是連續暴跌的風險確實也下降了
美股不怕一天下跌
就怕天天大跌
急跌
在天天跌
極限跌的日子裏
我們其實不擔心大跌的
而是擔心根本拿不住股票
會被清洗出市場
在後續的V型反轉中
就只好乾瞪眼了
美股一定是會有這樣的日子
如果這次不演變成天天跌
極限跌
那就說明好日子還能過上一陣子
未來哪一天又崩了
納斯達克指數今天反彈270.5點
漲幅1.18%
缺口還沒有補全
日K也是有上影線
下跌趨勢是不是被打住還很難說
未來幾天看看是否能穩定在當前的點位水平上
如果再出連續陰線
那麼可以向下尋找22680點附近的支撐
今天大盤反彈有兩波
早上的那一波是川普在達沃斯講話
確定不會使用武力奪島
下午更強的一波是川普宣稱
已經與北約舊格陵蘭島達成框架協議
並取消對歐洲八國加徵的關稅
它是跟北約祕書長旅特達成的框架
這個框架涉及美國的礦產開採權
以及美國金色穹頂導彈防禦系統
美國既不會去動用武力
歐洲也不太可能原本要用來對付中國的反脅迫工具
拿來對付美國
貝森特澄清
砸盤原因子虛烏有
這是源起於德意志銀行一名分析師提出的
歐洲人會拋售美國債券的說法
貝森特說
以金融時報爲首的虛假新聞媒體對此大肆渲染
德意志銀行首席執行官已經打電話表示
銀行並不認同這位分析師的報告
這一來一回之間
難道我們又被耍了
我的IPKR公開賬戶在昨天大跌的基礎上
今天回血3100
當前的淨資產是20.6萬
低於年初數
目前這個賬戶並沒有融資
滿倉對抗消息面的風雨飄搖
波動開始有點大了
最近兩個買入的個股仍在虧損當中
Circle和高通各虧1000左右
高通我不是非常擔心
這隻估值倍數較低的芯片股
價格上已經反映對手機基帶的悲觀預期
股價也不是長期下跌趨勢
會有反彈的時候
Circle就比較令人擔心了
暫時還看不出哪個價位要止跌
好在持股也就50股
對整體的影響不大
其他所有盈利的個股當中
有一隻股最近跌的比較多
就是微軟
持倉雖然仍是盈利的
但利潤回吐了不少
微軟見頂回落有一段時間
跌了大約16%
目前是否已經是加倉的機會呢
變數將會發生在下週三
1月28號是微軟財報日
市場擔心的問題可以在財報中得到一些答案
那市場擔心什麼呢
AI花錢太多
歐洲反壟斷調查
OpenAI好像被谷歌追評了
財報前跌的多的
財報的預期就降低
因此容易超預期
這是矛盾的對立統一
在下跌趨勢中加倉的話
不能指望買入後會立即見底
買到個絕對低點
這個是運氣好
買入後繼續下跌則是正常
環境坑在爬出來之前
沒有人能夠猜到低點
要麼是抄底再半山腰
要麼是反彈一半了
才意識到要漲了
所以在下跌趨勢中買入
要以平和的心態主動買套
不然咱就不要去接掉下來的飛刀
今年阿貝爾成爲伯克希爾的掌門人
上來之後先要清理投資組合
巴菲特之前有一筆失敗的投資
將會被伯克希爾處理掉
卡夫亨氏的第一大股東就是伯克希爾
持股3.25億股
佔股權比例27.51%
卡夫亨氏多款產品雖然是餐桌上的必備
但是股價表現並不好
伯克希爾公告清倉之後
今天股價放量下跌
失去了股神加持的卡夫亨氏
未來的光芒將更加暗淡
伯克希爾這個清倉決定
顯示了伯克希爾的投資風格
將逐漸從巴菲特的傳統投資策略中有所改變
那麼巴菲特是怎麼看上了這麼一隻消費股的呢
2013年伯克希爾與私募基金合作
以233億美元現金收購了亨氏
巴菲特出了120個億
拿到一半的亨氏股票
2015年
他們又拿出100億美元給卡夫的原股東發送特別股息
然後爭取到卡夫和亨氏的合併
合併後的卡夫亨氏
由伯克希爾持有其股權的27.5%
一直持有到今天
卡夫亨氏在番茄醬
芥末醬
沙拉醬
奶粉
罐頭
通心粉
奶酪
芝士等衆多的產品
有着家喻戶曉的品牌
但是新一代消費者和追求更健康品質生活的人們
認爲這些產品高糖
高鹽
高防腐劑
還有啊
沃爾瑪和Costco也都推出了自營品牌的相同產品
還更便宜呢
以至於卡夫亨氏的業績缺乏增長潛力
品牌價值逐漸老化
卡夫和亨氏面臨和久必分
重新拆成兩家公司的命運
在這之前
巴菲特已經多次表達了對這筆投資的失望
那麼在阿貝爾執掌公司之後
先砍掉沒有前景的投資倉位
再考慮如何建立自己的投資組合
也就可以理解了
阿貝爾是否會在老巴的投資組合裏面
再挑出幾個來清倉呢
因爲伯克希爾清倉必然導致股價下跌
所以他們手上持有的幾隻老傳統股票
也有可能有類似的風險
巴菲特投資的美國銀行
可口可樂
蘋果等老倉位
阿貝爾可能是不會增倉了
但是減一點是不是有可能呢
畢竟卡夫亨氏是一個高糖高鹽不健康的食品
那可樂也有很多糖
品牌價值也是隻會逐漸消耗
美國銀行等傳統大銀行
股息現在也不怎麼有吸引力了
相當成熟的公司也缺少了成長空間
伯克希爾的這個房子
現在換了新的管家
原來的裝修擺設
是不是會重新換一換
改一改
這都是難以預判的
川普在上週提議
將信用卡利率限制在10%
以幫助財務困難的人
實際上信用卡債務是無抵押的信用額度
風險大於房貸
銀行收取高額利息和他承擔的風險相匹配
如果控制了利率
將會導致銀行減少供給
砍掉那些信用分數比較低的人的額度
這會有嚴重的後果
他們不是付不起利息
他們會連信用卡也不容易申請了
摩根大通行長傑米戴蒙今天說
行政管制信用卡利率這樣的做法
受影響的將是餐飲
零售商
學校
市政部門
人們會拖欠水電費
如果美國政府要強制執行信用卡最高利率
可以找兩個州先試點
看看會發生什麼
受利率限制提議影響
美國運通這幾天小幅回落
目前暫不明確政策是否真的能夠通過並執行
如果僅僅是川普發個帖子說一說
那麼不會影響到美國運通的投資價值
川普還折騰一件事
目前還沒有結束
那就是美聯儲人事任免
主要權力是任命
沒有權力免職
他在去年抓到庫克
說他有兩處自助房全部申請貸款
要把庫克解僱
最高法院對庫克一案提出質疑
擔心因此解僱庫克將歷史性的影響美聯儲的獨立性
川普在達沃斯論壇講話時
暗示美聯儲主席人選只剩一人
到一月份都下旬了
這個人選早該公佈啊
因爲他提名之後還需要參議院的審批
去年夏天
川普聲稱要提前換掉鮑威爾
而現在鮑威爾即將到站下車
接盤的是誰還不確定
感覺信息很多
就是很聒噪
美股的市場噪音實在是多
尤其是最近這四年
在這樣的市場環境下
如何才能不被川普的各種煙霧彈所迷惑
避免因消息而交易呢
我覺得有一條是能做到的
那就是避免在休市期間用盤外交易去買賣股票
意外事件往往發生在週末
川普的他口模式
就是在週末四下無人時出來嚇人
然後開盤跳空下跌
很快
他就自己用聲稱簽了個什麼協議
然後股市就反彈了
而週末發帖子嚇人的時候
流動性比較差的盤前盤後交易
一驚一乍的
方便是方便
容易上當啊
今天在達沃斯論壇
華人勳提出AI五層蛋糕論
最底層是能源
沒有電就沒有AI
電力是新工業革命的緣由
能源是制約AI規模的核心瓶頸
第二層纔是芯片和算力基礎設施
華人勳說幾萬顆芯片組成巨大的計算機群
才能跑大模型
所以對GPU顯存等主要相關配件的需求
潛力巨大
第三層是雲基礎設施與軟件
包括英偉達CUDA平臺
數據中心網絡和向微軟
亞馬遜提供的雲服務
這一層將硬件轉化爲開發者
可以使用的工具
將底層的算力輸送給這上一層的模型開發人員
上一層也就是第四層蛋糕
是AI模型
那第五層是行業應用
在自動駕駛
AI醫療
機器人等領域
AI的應用才產生最爲實際的經濟價值
投資者認爲
AI有泡沫
是因爲目前投資集中在下面四層
第五層纔是最關鍵的一層
AI在各個領域形成了生產力
提高了效率
產生了經濟價值
五層蛋糕形成閉環
華人勳據此認爲
AI泡沫論還早
還有投資機會
昨天奈飛財霸後補跌
今天放量下跌
但是低開高走收陽線
這可能是階段性見底的標誌
奈飛以前也是上漲勢頭非常好的公司
要看未來是否反轉
看下跌的原因嚴不嚴重
下跌原因有兩個
訂閱用戶數增長放緩
這將不太容易改變
另一個原因是收購華納兄弟的財務壓力
這個也不是一年半載能夠恢復的
所以奈飛可能因爲底部放量而反彈
但要形成趨勢反轉
還需要相當長的時間
好今天的節目就分享到這裏
感謝大家收看
我們下期節目再見
拜拜