美股:巴菲特也暴雷。【2025-08-04】

阳光财经
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聲明
本人及團隊不是Financial Advisor,本節目以過往歷史視頻均僅供信息參考,不構成投資建議。據本頻道提供的信息買賣證券,風險自負,與本節目無關。本人節目中涉及的股票均不存在與任何第三方的利益相關聯,但本人可能持有或將來可能買賣相關證券。謝謝您的支持!
哈嘍大家好 歡迎回到陽光財經 我是Sunny
今天是2025年8月4號 星期一
今天美股反彈 標普指數上漲91.93點 漲幅1.47%
日線圖是一根中陽線
上週五有向下跳空缺口
跳空的原因是非農數據大幅下修 以及關稅消息影響
大盤高位時 如果向下跳空缺口不立即回補
就有機會變成一個下跌的啓動缺口
幸好今天大盤反彈 完全回補了缺口
放大日線圖看 缺口完全是補了
那麼上週五的缺口不是啓動缺口
大盤處於技術性回調階段
下跌也只是持續這麼久上漲以來的正常回調
還不能認定是趨勢反轉
趨勢還是上升趨勢 只不過該修整一下了
但是納斯達克指數今天仍然無法完全回補缺口
納指上漲了403.45點 漲幅1.95%
陽線實體爲中陽線 全天高開高走 反彈勢頭不錯
就差一點補上缺口
納指也是在中長期上升趨勢中的一次技術性回調
消息面仍不足以促成一次大規模的暴跌
下跌會有 但是跌幅不會像4月初那樣
下跌一升就會有人進來堵他口
市場現在已經形成了有坑就是環境坑的預期
那麼坑就不好砸了
但是上漲也難 因爲已經漲很多了
上下兩難時 橫盤震盪是一個選擇
但調整完應該會繼續上漲
今天川普以印度購買俄羅斯石油爲理由
將大幅提高印度關稅
他早上發帖子說 印度不僅大量購買俄羅斯石油
還將大部分買來的石油在公開市場上出售
以套取鉅額利潤
他們根本不在乎有多少烏克蘭人在戰爭中被害
所以美國將大幅提高印度的關稅
他還對中國採購俄羅斯原油感到惱火
實施二級關稅的方法就是
誰買俄油就收誰高關稅
那麼這一消息我認爲並不構成利空
因爲美國對中國的關稅已經夠高了
邊境利空的效果減弱
死豬不怕開水燙
再加也無所謂了
與歐盟談判取得一定的進展
預計本週內川普將宣佈降低對歐盟汽車關稅
歐盟大部分出口的產品進入美國
將被收取15%的關稅
這個稅率也將適用於汽車
因爲美國開始執行協議
歐盟將在未來的六個月內不採取反制措施
關稅問題對股市的影響正在減弱
不需要因爲對俄羅斯二級關稅的新說法而擔憂
上週四和週五大跌
當時的原因還有一個
就是勞工局非農數據大幅修改
川普暴怒之下解僱了勞工統計局局長
本週一大盤修復性的反彈
但局長的烏紗帽已經不保
川普將在未來幾天宣佈新的美聯儲理事
和新的勞工統計局局長
是任命新的一個美聯儲理事
而不是美聯儲主席
因爲有一位美聯儲理事辭職了
要補上一個
至於將被任命的這一位美聯儲理事
是否是未來接替鮑威爾的人選
外界猜測是有可能
但我認爲按正常的時間安排
今年年底也應該要提名新的美聯儲主席
川普只要再忍三個月就可以解脫了
因爲5月和6月大幅向下修正的非農數據
投資者開始擔憂美國經濟是不是已經急劇放緩
當經濟大幅放緩時
並且在美聯儲大幅降息救市之前
股市通常會不太牢靠
容易大跌
但是呢
光看一個非農數據並不能說明經濟就不行了
二季度的GDP扭轉了一季度的負增長
實現了3%的增速
遠高於平均水平
一二季度的GDP因爲關稅變化而失真
但是上半年綜合來看
經濟並沒有明顯放緩
上週因爲非農暴冷
開除局長等事由而大跌的股市
今天明顯反彈
這說明上週末的就業和關稅兩大利空
已經得到消化
大盤要跌是可以
但不會暴跌
在沒有重大持續性利空出現之前
美股大可以不必恐慌
OpenAI一直都沒有上市
最近公佈了一個用戶增長數據
每週活躍用戶數將達到7億
有500萬付費商業用戶
付費用戶較6月份大幅增長
用的人多
用的量也更多
TradeGBT的使用量同比增長4倍
這樣的增長率
如果它是一家上市公司
將會是一隻翻幾倍的大牛股
可惜它沒有上市
生成式AI的使用量大幅增長
反映了這兩年大家搜索信息
獲取答案的習慣有所改變
這對谷歌的基本盤形成了蠶食的效應
但是谷歌也在AI上面發力
力爭保持在新的搜索習慣
形成過程中的競爭力
挑戰者從無到有
從小到大
因此估值增長速度快
OpenAI的股權越來越值錢了
而谷歌本來就家大業大
投入再多也只是防守
所以谷歌的股票不見得會大漲
但是業績確實好
因此穩定的緩慢上漲
和七巨頭的其他幾隻相比
谷歌漲幅不大
估值仍然較低
只要每股收益和淨利潤不負增長
目前的估值20倍的話
是七巨頭中最低的
但如果淨利潤負增長
會出現戴維斯雙殺
也就是利潤下降
估值也下降的情況
那麼谷歌會不會利潤負增長呢
我覺得就目前來看是不會
因爲它的利潤還在增長中
Figma上週IPO火爆
超額40倍認購
上市一天就漲三倍
沒想到這週一暴跌就直接熄火了
新股上市
市場對公司的定價仍不成熟
剛開始暴漲暴跌
更多的體現了市場的情緒
而不是公司真正的價值
不過從股票的總市值可以看到
Figma的市值今天跌完了
還有400多億
前幾年Adobe發起收購
對價是200億
因爲反壟斷沒有收購成功
但是這個價位Figma願意賣
Adobe願意買
所以是一個可供參考的估價
Figma上市後流動性更好
當年Adobe收購是一口價買整個
現在的股票是按股賣
那麼整支的和切開來賣
顯然是切開來賣要貴一些
所以呢可以認爲Figma
應該價值是超過200億
可能可以值個300多億吧
那如果按350億來測算
對應的股價就是72塊左右
以此推算股價即將觸底
炒新股要看換手率
如果換手率仍然能夠維持一天100%
那麼短線博傻爲主
仍有上漲和下跌的反覆
在這個過程中
低買可以博一段波段
特斯拉董事會批准了
馬斯克一項新的薪酬方案
給馬斯克9600萬股股票
條件是馬斯克在未來至少兩年內
需要待在關鍵管理崗位上
纔可以獲得獎勵
這個臨時的薪酬方案
是用來暫時替代2018年的薪酬方案
當時的方案目前仍在法院審理當中
如果2018年方案被法院通過了
那麼這次的臨時方案就不算
按當年方案來執行
9600萬股按今天的股價來算
大約不到300億
馬斯克必須持有股票5年
期權的執行價格是23.34美元
這個是馬斯克應得的
畢竟股價這幾年大漲
要歸功於老馬
薪酬方案上報SEC後
股價小幅反彈
特斯拉業績不好
所以股價很難由基本面帶動而上漲
在今年上線的機器人出租車
下一站會在芝加哥推出
股票仍交易活躍
成交金額天天第一名
長遠有想象空間
短期有炒作資金
業績卻又不佳
所以股價轉入橫盤整理
下方支撐位300左右
有長期均線和整體關支撐
概率上不容易破位
但是要上漲也是不容易
股價將大致在298-350之間來回拉鋸
巴菲特的伯克希爾A股和B股
今天跌了2.9%
跌幅不大
但是嚴重破位
主要原因是公司披露了財報
並且涉及一隻股神喜歡的個股
卡夫亨市
伯克希爾在二季報中淨利潤爲12.37億美元
同比大幅下降41%
淨利潤大幅下降的原因是
對卡夫亨市的投資
計提了37.6億美元的減值
以及外匯的匯率損失8.77億美元
卡夫亨市也是上市公司
代碼是KHC
卡夫亨市的股價在2017-2019年大幅下跌之後
在2019年
伯克希爾對持有的卡夫亨市投資
計提了一次減值
今年是第二次
卡夫亨市是全球最大的食品和飲料公司之一
擁有一些知名的品牌
比如亨市的番茄醬
卡夫的芝士
奶酪片等
這是一家老牌的食品巨頭
傳統得很
傳統就意味着創新能力不足
公司面臨原材料
包磚
運輸等成本上漲的壓力
消費者現在是越來越喜歡健康的
低添加劑的產品
品牌老化
年輕消費者不像老一輩一樣的喜歡這些品牌了
在上個財報中
卡夫亨市淨利潤是虧損的
除了祭提了持倉個股卡夫亨市的減值準備
伯克希爾的回購也停了
從2024年5月以來
伯克希爾沒有任何回購
也不分紅
就抱着3000多億的現金存着收利息而已
那股神自己都覺得自己的股票太貴了
今天的陰線是在年線下方的大跌
收復年線沒有希望
有見頂的信號
伯克希爾可以看作半個保險公司
半個投資基金
巴菲特已經功成身退
今年主要任務是交接工作
年底前退出江湖
格雷格阿貝爾會接任CEO
沒有了巴菲特的伯克希爾
股價必然要重新定位
今天這根陰線跌的不多
但攻守異位
接下來股價將以防守爲主
好
那我們今天的節目就分享到這裏
感謝大家收看
我們下期節目再見
拜拜
