[마켓 모닝콜] 다우는 뚫었다! 엔비디아도 뚫을까?

아 미등시 혼조세로 마감했습니다 다우 지수 SNP 500 같은 경우에는 강보합권에서 마감을 했고요 나스닥 지수 같은 경우에는 약보 마감하는 모습을 보였습니다 하지만 시상에서 이야기하고 있는게 있죠 바로 다우 지수가 사상 최고치를 기록한 점입니다 함께 보도록 할게요 쌍의 이슈는 최고가 경신이 키워드에 조금 맞춰져 있었습니다 다후만 4만 선을 뛰어넘은게 아니고요 금값도 최고가 경신을 제시도 하고 있고요 중국 경기 만등 기대감에 원자재 뭐 구리 은도 계속해서 상승하고 있습니다 여기에 더해서 미증시 최고가 부근에서 거래가 되는게 아니라 주요 14개 국도 최고가 부근이라는 점도 우리가 함께 체크해 봐야 할 포인트인데요 그러면 쌍은 어떻게 마감을 했고 어떤 이슈가 있었는지 함께 살펴보도록 하겠습니다 일단 미증시이 다우가 4상 처음 만선 마감했다는 얘기 계속해서 시장에서 하고 있고요 어 여기에 대해서 좀 우리가 그 이슈를 분석해 보자면 시장에서는 4월 인플레이션 데이터가 어느 정도 둔화 조짐을 보였던 부분 그리고 9월 금리나 기대감이 계속해서 좀 강하게 작용을 하고 있다라고 볼 수 있을 것 같습니다 한편 그럼에도 불구하고 연준 이사들이 내놓는 발언들은 조금은 투심을 약화시키려고 노력하고 있긴 한데요 보원 이사 같은 경우에도 인플레이션이 아직은 진전을 이루었다고 보기엔 조금 어렵다라고 발언을 하기도 했습니다 그럼에도 불구하고 시상이 크게 꺾이는 모습은 아니었는데요 일단 머니 맵부터 함께 보도록 하겠습니다 보시면 전반적으로 어마어마하게 크게 오은 섹터나 종목도 있지 않았고요 어마어마하게 크게 빠졌던 섹터나 종목도 있지 않았습니다 전반적으로 혼조 양상을 보이면서 마감을 했다라고 볼 수도 있을 것 같은데 그 안에서도 유독 좀 빨간색이 짙게 낀 섹터가 있죠 반도체 섹터 있습니다 반도체 섹터가 지난주 딱 하루 조금 상승을 보여주나 싶었더니 다시금 조금 이전으로 회 기하는 모습이 보여지기도 하고요 그럼에도 불구하고 시장은 이번 주에 있을 엔비디아의이 실조 공개에 주목을 하고 있습니다 그러면 중요한 이슈 내용부터 함께 보기 전에 섹터 내용 함께 살펴보도록 하겠습니다 그렇다면 어떤 섹터가 오르고 어떤 섹터가 내렸을까요 일단은 지금 시장의 이슈에 맞춰서 원자재 에너지 관련 종목들이 조금 크게 상승을 하고 있고요 오히려 하락하고 있던 섹터를 보니까 부동산 필수 소비재 기술 섹터가 락하는 좀 선별적인 장세를 연출해 줬다고 볼 수 있을 것 같습니다 그럼 시장에서 계속 이야기하고 있는 사상 최고자 어떤 의미가 있는지 함께 좀 큰 그림으로 그려보도록 하겠습니다 뭐 뉴욕 런던 도쿄 할 것 없이 세계 주식 시장의 공통점이라고 한다하면 사상 최고치라고 이야기할 수 있을 것 같은데요 미국부터 이야기해 보도록 하겠습니다이 다우지수의 기여한 종목들이 뭐가 있을까라고 보니까요 오히려 골드만 작스 같은 주요 아이비 기업들의 수 수익률이 너무 넘치다 보니까 오히려 가장 크게 기여한 건 주요 IB 은행 들이었다고 이야기하고 있고요 역시나 AI 인공지능 랠리 속에서 마이크로소프트가 m7 빅 7 내에서 가장 크게 다오에 지수 있다라고 볼 수 있습니다 여기에 대해서 어 헬스케어 기업 유나이티드 헬스 그리고 캐터필라 아지 이런 기업들이 좀 가장 크게 그 상승률에 기여했다고 시장은 이야기를 하고 있고요 그럼 이런 것도 궁금하실 것 같아요 다우지수가 이번에 상천이 4만 선이 라는 의미 있는 선을 돌파했는데 이전에는 어땠나요라고 물어보실 것 같아서 준비했는데요 1993년 3월에 처음으로 1만 선을 돌파했고 1만 선에서 2만 선 돌파까지 굉장히 오랜 시간이 걸렸다고 합니다 약 24년 정도 걸려서 2017년이 되어서야 2만선이 되었고요 하지만 2만 선부터 3만 선 4만 선까지는 생각보다 빠르게 빠르게 치고 넘어갔다고 합니다이 다우 지수 미국 경제 성장률이 201 17년부터 생각보다 조금 더 빠르게 이루어졌다고 지장은 분석하고 있기도 한데요이 2만 선에서 3만 선까지는 단 7년 밖에 걸리지 않았다고 하고요 3만 섬에서 4만 선까지 더 단축됐다 합니다 3년 6개월 그 사이에 다양한 종목들도 포함이 되었고 경제 또 주식 시장의 성장이 다우 지수가 조금 더이 만 포인트씩 상승하는데 더 빠르게 기여했다라고 이야기하고 있는 거죠 그렇다면 다우 지수만 상승하는게 아니라고 말씀드렸는데요 세계 20대 주 좀 거대 주식 시장 중에서 14개국이 최근 사상 최고치를 경신했습니다 유럽 캐나다 브라질 인도 일본 호주도 지금 현재 정점이 그나 정점 부근이다 이야기를 하고 있는데요 어쨌든 시장에서 가장 크게 지수를 주도하고 있는 내용은 다가오는 금리나 또 건전한 경제와 기업 이익입니다 여기에 더해서 여러분들께 계속해서 말씀드리고 있긴 한데요 MMF 머니마켓 펀드가 6조 달러 가량 지금 예치가 되어 있기 때문에 오히 시장은 랠리를 더 가속화할 수 있는 요인이 있으면 있었지 현재 오히려 랠리를 뒷걸음질치게 만드는 요인은 상대적으로 적다라고 분석하고 있고요 잠시 잠깐 나와줬던 시장에서의 4월 초반부터 중간까지 이어졌던 하락세는 저감을 추제 그때마다 지속적으로 나오면서 오히려 오래 지속되진 않았다라고 보고 있습니다 그럼 반도체 기업도 한번 짚어보도록 하겠습니다 반도체 기업을 제가 다시 한번 수익률을 정리해서 보니까요 목요일 시장과 금 시장에 그렇게 큰 변동이 있지도 않 않았습니다 거의 뭐이 하락하던 기업들은 그대로 그저 그대로 그 정도의 하락폭을 유지해 줬고요 상승하는 기업은 거의 AMD 조금 일정한 느낌이었습니다 AMD 계속해서 조금 상승폭을 지켜 주는 모습이었는데요 추가적인 내용까지 좀 나오기도 했었죠 바로 엔비디아의 AI 반도체가이 독점 체제가 붕괴 되나라는 생각이 시상에 조금씩 들려오고 있습니다 바로 마이크로소프트와 AMD GPU 동맹을 하겠다라는 내용이 밝혀졌는데요 어떤 내용인가 하니 마이크로소프트가 사실 주요 m7 기업 내에서도 정말 많은이 GPU 사용을 하고 있습니다 그런데 엔비디아가 너무 완판되고 구하기가 너무 힘들다 보니까 아 나 이제 AMD 테도 주문을 넣을래라고 이야기를 한 거죠 하지만 이게 단순히이 얘기에서 끝난게 아니라 시장에서는 아 완판되고 있다라는 내용은 너무 좋긴 하지만 어쨌든 지금까지는 거의 ari 칩에서 80% 가까이에 좀 독점 체제처럼 장악 하고 있던 엔비디아에서 슬슬 다른 데에다가 좀 주문을 넣고 있는 현상이 발생되고 있고 그것도 엔비디아의 경쟁사라고 불릴 수 있는 AMD게 마이크로소프트가 주문을 넣었고 뭐 GPU 동맹이라 단어까지 나오다 보니까 조금 부담스럽게 작용하면서 시장에서는 거의 2% 가까이 하락하는 모습을 보여주기도 했었고요 그리고 이제 이번 주에 역시 MS 개발자회의 빌드가 예정이 되어 있는데요 자체 개발 AI 집을 공개하겠다고 밝히면서 엔비디아는 아직은 실적 발표를 앞두고서 막 상승세를 보여주지는 못하고 있는 모습 보여주고 있습니다 그럼 m7 기업들은 좀 어떤 흐름을 보여주고 있냐 볼까요 mg 문 흐름 역시 목요일 금요 크게 바뀌지 않았습니다 그 안에서도 상승하는 기업 뭐 애플 알파벳 아마존 테슬라가 있었지만 애플과 아마존 정도는 거의 뭐 비슷한 느낌으로 크게 오 올랐다고 보기도 애매한 상황이었고요 오히려 테슬라가 1.5% 상승하는 모습을 보여줬죠 테슬라가 상승했던 좀 이슈라 라고 봐야 할까요 테슬라에게 있었던 이슈는 좀 재밌는데요 바로 중국의 데이터 센터를 구축하면서 자율주행을 학습하겠습니다 내용이 밝혀졌습니다 이게 무슨 이야기인지 자세하게 들어다 보면요 테슬라가 그동안 중국에서 모아왔던 다양한 데이터들을이 미국이라 그가 다른 데이터 센터로 옮겨서 연구를 하려고 했었는데 그게 굉장히 추진하기가 어려웠습니다 당연히 중국 내에서 확보한 데이터라 중국 정부도 막아 왔었는데 최근에 테슬라가 중국 정부와 함께 이야기를 하면서 아 차라리 그 모은 데이터를 중국의 데이터 센터를 세워서 그 안에서 자율 지행 학습을 좀 활발하게 하면 어떤가 이야기가 어 확대되었다고 합니다 이에 따라서이 관련된 내용이 조금 더 확대가 된 거고요 여기에 더해서 테슬라는 계속해서 전기차는 줄이고 it 분야를 좀 확대해 나가겠다고 밝히기도 했습니다 두 번째 이슈도 함께 보면요 빅쇼트 거의 주인공격인 마이크 버리가 m 7에서 알파벳과 아마도 을 매도했고 현물 금투자 etf 매수했다는 점도 굉장히 특이하고요 여기 더해서 엔비디아 여기서 끝날 수 없겠죠 아마존과 함께 휴머노이드 패권을 협력했다는 소식의 헤드라인을 장식하기도 했습니다이 젠슨 왕이 지난번에도 이야기했는데요이 AI 끝은 휴머노이드라고 이야기하면서 휴머노이드 로봇 개발의 정말 중요성을 강조하기도 했었는데 아마존도 최근에서 배송에 필요한 로봇을 계속 개발하고 있었거든요 그러한 내용들의 엔비디아 가 굉장히 적극적으로 투자하고 있다라는 내용까지 전해지기도 했습니다 사실 뭐 m7 기업 같은 경우에는 금요일 날 목요일 날 큰 변동폭은 없었지만 벌써이 AI 랠리 AI 붐 속에서 m7 시총을 합쳤더니 14조가 넘어서이 GDP 순으로 좀 대입을 해 보자면 거의 3조 아 13조 정도가 되는 독일은 껑충 뛰어 넘었고요이 중국 GDP 거의 따라잡을 정도 세계 3위 수준까지 올라갔다는 이야기가 전해지게 했습니다이 얘기까지 함께 저희 짚어보도록 할게요 계속해서 연준 위원들의 발언이 있었고 사실 이번 주에 파월 연준 의장의 발언이 있는 것으로 예정이 되었기 때문에 그간 나왔던 연준 이사들의 발언을 좀 뭉뚱그려서 파월은 뭐라고 발언을 할지 굉장히 궁금해했습니다 하지만시기 적절하게 파월 연준 의장은 또 두 번째로 코로나가 확진되어서 오히려 19일 날 예정되었던 연설에서는 그냥 사전에 녹화했던 영상으로 대체가 될 것이라는 이야기 속에서 새로운 발언은 일어나지 않을 것으로 기대가 좀 예상이 되고 있고 하지만 그럼에도 불구하고 다음 달 11일 12일 날 예정되어 있는 FMC 참가에는 큰 이변이 없을 걸로 예정되어 있습니다 또 간밤 나왔던 미시 보험은 연준 유사는 물가가 둔화되고 있지만 이게 계속 둔화 추세인지 확신할 수 없기 때문에 금리 인상에 대한 우려도 우린 계속 해야 한다라고 이야기를 하기도 했었죠 우리는 정말 중요한게 실적 시즌이 마무리 단계에 가고 있지만 중요한 내용들이 또 발표가 됩니다 제가 또 동그라미를 해 놨는데요 줌은 오늘 밤에 발표가 될 거고요 엔비디아와 타겟 같은 날에 발표가 되기 때문에 5월 22일 수요일 실작 발표에 함께 주목해 보시면 좋을 것 같습니다 그럼 오늘의 리포트 여기서 마무리해 보도록 할게요