[개장 전 체크리스트] K-반도체·2차전지 더 높은 곳 향해 전진!지금 바로 주목할 이슈는?(출연:이화진 하이투자증권 스마트PB센터 과장,변영인 기업공시연구소 대표)/매일경제TV

네 개장전 체크리스트 들어왔습니다 이제 금요일 계장을 앞두고 있는이 상황에서 오늘 장은 어떤 체크리스트 통해서 시장의 아이디어를 얻어 볼 수 있을지 점검 들어가 보겠습니다 하이투자 증권 스마트 PV 센터 이화진 과장 그리고 기업공시 연구소 변영인 대표 나와 주셨습니다 어서 오세요네 반갑습니다 반갑습니다 자 오늘 장은 어떤 시점으로 시장을 준비를 해와야 될까요 체크리스트 하나씩 열어 보겠습니다 첫 번째 체크리스트 반도체 되겠죠 시장의 주인공 야 엔비디아가 끌고 마이크론이 당기고 K 반도체 날았다 첫 번째 주제인데 반도체 너무 좋습니다 어제는 또 SK 하이닉스의 질주 삼성전자가 상승폭을 키워가는 흐름에서 마무리가 됐고 지수 자체가 크게 올라가면서 어제 장 종료가 됐죠 오늘도 좀 연속적인 흐름 이어질 것인가 우리 먼저 과장님과 이야기해 볼게요 반도체 이제 시작이라고도 보는 분들이 많더라고요네 뭐 원래 항상 작년부터 꾸준하게 슈퍼 사이클에 대해서는 굉장히 뭐 짧다라는 하고는 있지만은 어 그만큼 뭐 작년부터 이제 hbm 시장이 점차적으로 확대되는 이제 구간이 있기 때문에 물론 이제 삼성전자나 뭐 sk 하니스 쪽은 이제 올해 1분기 때부터는 이제 강한 이제 실적이 좀 나오지 않을까 생각을 하고 있습니다 어 물론 이제 마이크론이 어제 좀 많은 힌트를 줬었고 물론 삼성전자도 이제 지난 달부터 꾸준히 뭐 흑자 전환에 대한 얘기가 계속 나왔었기 때문에 그만큼 사실 번 1분기 실적은 사실 SK 하닉스다는 삼성전자 실적이 오히려 더 기대네 되는 바가 좀 크다라고 생각을 하고 있습니다 이미 어 지난 4분기 때 제거 물량에 대한 부분도 계속 꾸준히 얘기를 했었고 그만큼 많은 출하량이 나왔었기 때문에 사실 뭐 반도체 실적이 빠르게 올라오지는 못했지만 아마 그런 1분기 때는 가격 반등에 대비해서 그만큼 실적이 크게 개선되고 가장 중요한 건 사실 이번 어 분기 실적 이후에 저 아마 감산 중단에 대한 이슈가 얘기가 나오지 않을까라고 생각을 하고 있습니다요 최근에 삼성전자 관련된 밸류체인 종목들이 조금씩 이제 올라오는 모습을 보이고 있기 때문 때문에 그렇게 팩스 투자에 조금 집중해보자 생각을 하고 있습니다 어 그렇다면 반도체 지금 현재 포트에 안 들고 있는 사람들 반도체가 최근에 계속 갔다 보니 일단은 좀 기다리자 근데 지난 금요일에 외국인들의 자금 이탈과 함께 한 번 주춤 했었고 이제 좀 조정 나오나 싶어서 안산 분들이 또 많을 거거든요 지금 보유하고 있지 않다면 포트에 비중 실어도 될까요 어 딱 이게 제근 어제 같은 경우는 동진세미캠 좀 강한 급등이 나왔었고 사실 그동안 사실 SK 하니스 밸류체인 뭐 한미 반도체나 어 아니면 재우 수나 이런 종목들이 어 강한 상승 흐름이 나왔었는데 오히려 반면에 삼성전자 밸류체인 종목들은 사실 큰 강한 상승 흐름은 안 나왔습니다 결국에는 아까 말씀했던 그 캐팩스 투자가 본격적 나올 가능성이 굉장히 크고 특히 메모리 쪽도 마찬가지겠지만 삼성전자 아니면 하나 마이크론 동진 세미 이렇게 물론 싸이맥스 같은 경우는 어느 정도 먼저 어 분위기를 띄워 주긴 했었습니다 결국에는 어 반 삼성전자의 향이 비중이 매출 비중이 한 90% 정도 되다 보니까 그동안 주가가 어 저 도 한 달 전부터 분위기가 나왔던 흐름이 있었다면은 그만큼 이미 오더 물량이 나왔다는 측면이 있거든요 그렇다면 아마 조금 삼성전자 밸류 체인들은 아직까지 모르는 종목들이 조금 충분히 전 있다라고 생각하고 있기 때문에 뭐 워닝 ipsn 이런 종목들을 조금 집중해 봐도 괜찮지 않을까 생각하고 있습니다 어제부터 지난 그 이틀 전부터의 좀 특징이었던 거 같습니다 전통 반도체 쪽으로 축이 조금 이동한 모습 보여줬는데요 조금 있따 좀 더 자세하게 여쭤 볼게요 우리 대표님은 처음 뵙는데 반도체 관련해서 뷰가 어떠신지 궁금하고 현시점 반도재 어떤 투자 전략이 유효할까요 어 우선 마이크론의 실적 발표의 상징성을 좀 주목을 해봐야 되는데 이게 지난 실적 기절을 보면이 실적이 어 가이던스가 월가 상치를 부합했다는이 이슈만으로 악재로 좀 이식을 했습니다 그런데 그본 3분기 가이던스가 어 시장 월가 예상치보다 좀 상회했던 부분이 부분이 주는 상징성을 좀 주목해 봐야 되고요이 실적에 대한 업턴 기대감도 좀 확인을 해봤기 때문에 어 올해 1분기 실적인 히 하이닉스 삼성전자도 역시 실적에 관련된 업턴 기대감을이 부분을 주목하면 좋을 것 같습니다 우선이 반도체 보조금에 관련된 이슈가 전일 있었는데 인텔이 어 시장에 컨셉서 100억 달러에 해당하는 보조금이 200억 달러로 좀 상향되면서 지급을 받게 됐다 그래서 28일 날 삼성전자도 약 60억 달러 정도의이 보조금을 수령할 수 있다는 어떤 전망들이 조금 더 상향할 수 있다라는 어떤 기대감으로 좀 작용할 수 있다라고 보고 있고요 여기 더해져서 뭐 전일 필라델피아 반도체 주수가 2% 때 상승 기지를 좀 유지했다는 부분들은 당분간 어 AI 관련된 산업 모멘텀은 일시적인 부분이 아니라 수남의 실세 안에서 지속 가능한 어떤 수급 유입이 기대되지 않나라고 보고 있습니다 계속해서 반도체 수남매 차원에서 들여다봐야 된다라는 관점에서 말씀 주셨는데 우리가 궁금한 건 또 삼성전자 SK 하이닉스 지금 형님들이 가고 있잖아요 삼성과 SK 하이닉스 상단은 어디까지 열어놓고 보세요 어 지금 단기적 관점에서 지금 SK 넥스가이 고가 이후에 일시 좀 조정을 받았지만 어제 좀 급등이 좀 나왔었고요 만죠 예 전는 일차적인 부분에서는 SK 하이닉스의 단기 상담가는 한 18만 4,000원 정도 좀 예상하고 있는데 삼성전자는 조금 더 여러게 있지 않나 그래서 삼성전자의 경우에는 8만 4천원까지 일차적으로 어 목표가 좀 수능이 좀 가능하지 않을까 보고 있는데 어 중요한 부분은 1분기 실적 기조에 관련된 눈높이가 시장에서 굉장히 좀 높아졌다는 부분입니다 물론 최근에 시장 컨센서스가 지속적으로 좀 더 상향되고 있다는 긍정적인 기조 안에서네 삼성전자의 1분기 영업 이익이 5조원 때 육박할 수 있다 이런 시그널들을 오히려 기대감 안 에서에 대한 단기적 수금 유입이 아니라 중장기 관점에서 대한 어항 회복에 관련된 기대감이 부분은 지속 가능한 관점에서 그래서 상승 여력의 관점에선 SK 하이닉스다는 삼성전자에 오히려 어 단기적인 어떤 수급 유익 효과가 좀 크지 않을까라고 좀 전망해 보고 있습니다 어 진짜 삼성 전자다 지금 현재는 삼성이다고 손을 들어 주신 건데 외국인들이 어제 또 SK 하이닉스 강하게 담아 갔거든요 말씀주셨던 상단 단 기적인 관점에서 말씀을 주셨다 보니 그 부분도 체크를 해 보셔야 되겠고요 자 그럼 과장님 앞서서 SK 하이닉스 관련한 밸류 체인으로 조금 이동을 하는 상황이다 말씀 주셨고 확실히 그 관련한 테마를 뜯어 놓고 보니 어제 후공정 쪽으로는 상대적으로 덜 갔거든요 후공정이 최근에 달 갔었던 신기술 쪽이고 전통 반도체인 전공적인 쪽으로 힘이 실리던 이거 그럼 우리가 투자 전략을 새롭게 좀 짜봐야 될까요네 뭐 뭐 이게 막 전구등 쪽으로 간다고 해서 뭐 sk 하이닉스 뭐 다른 그동안 올랐던 HB 관련주가 이제 빠진다는 의미는 아닙니다 우는 아까 대표님도 말씀하셨지만 순환매의 관점을 좀 체크를 해 봐야 된다라고 생각을 하고 있고 왜냐면은 이게 만약에 삼성전자가 HB 뭐 비디 받는다 하더라도 이게 점유를 뺏어가는게 아니라 오히려 시장 규모가 더 커진다는 쪽에 주목을 해야 될 필요가 있다라고 생각을 하고 있습니다 그렇기 때문에 어제 SK 하시도 좀 강한 상승 흐름이 좀 나왔다라고 생각을 하고 있고이 그러다 보니까 이제 시장에서는 어 이제 그동안 뭐러 왔던 뭐 이게 결국 키맞추기 흐름이 아니라 여기는 삼성전자가 어 이제는도 충분히 어가 가만히 있지는 않는다 어떻게 보면은 gtc 2024 그래도 엔비디아 쪽에 대한 반응이 생각보다 좋았고 만약에 향후에 수준 모멘텀이 생긴다고 하면은 그럼 삼성전자 입장에서는 이미 어 이제 그런 수준 모멘텀의 공식들이 하나 둘시 지근에 뭐 1일 달부터 나오긴 했었습니다 그런 측면에서는 어 그동안 못 올랐던 종목들 제가 봤 때는 반도체 주도 섹터가 시장을 계속 끌어가는 거는 오 정도 계속 기정 사실이다 생각을 하고 있습니다 아 핫했던 쪽은 계속 갈거다 근데 그 뒤에 이어지는 쪽을 바라본다면 그럼 현시점 주목하고 계시는 반도체 종목들 골라볼 수 있을까요음 일단은 뭐 이어 테크닉스 같은 경우는 뭐 어차피 디램 쪽에 대한 익스포저가 삼성자이 굉장히 큰 측면이 있었고 레이저 뭐 언리 장비도 결국에는 이번에 일본 디스크와 경쟁을 하겠지만은 적어도 지분율을 한 20% 정도까지 좀 상단을 좀 본다고 하게 되면은 올해부터는 실적이 좀 강하게 좀 계산이 될 것으로 일단 보이고는 있습니다 그리고 나머지 뭐 싸이맥스 뭐 동진 캠 닝 IPS 있겠지만은 어 사맥 같은 경우는 웨이퍼 이성 장비 업체입니다 결국에는 이게 성공 전공정 업체 쪽에서도 결국에는 삼성전자는 당연히 이제 물량을 준비를 해야 될 거고 결국에는 수율 개선을 위해서도 원래는 사람이 이걸 이송을 했다면 이제 at 로봇 장비가 이제 이송을 할 거기 때문에 그만큼 수술적인 측면에서도 크게 개선된다고 했을 때 사이에서도 추가적인 상단이 좀 더 보일 수 있다 생각하고 있습니다네 삼성 밸류체인 관련해서 종목 말씀 주셨네요 이오테크닉스 싸이맥스 과장님의 종목으로 받 봤고요 대표님은 현재 시점에서 어떤 종목 주목하세요 예 저는 대덕 전자를 좀 보고 있는데 지금 삼성전자의 주주총회에서의 대한 이슈이 메시지를 좀 주목해 보자라고 판단해 봤습니다 삼성전자가 근본 주주 통해 AI 플립칩 어 볼 그리드 어레이를 어 양산 하겠다 연내 양산을 하겠다라고 계획 발표를 했고요 여기서 DDR 5용 플립칩 공급하고 있는 대덕 전자가 주가의 반영 효과가 굉장히 좀 미비했다 보고했는데 작년에 증설 투자 효과가 올해 실적 기인도 좀 더 크게 좀 작용한다는 점도 참고를 하면 좋을 것 같습니다 최근에이 반도체 장비주 경우에는이 과별로 구간에 진입했다고 저는 판단하고 있기 때문에 어항의 개선 관점에서는 소재단가 좀 주목을 해 봐야 되고요 어제 동진 세미 캠이 상승했던 이유들은 여기서 소재주의 반등을 우리가 1분기 실적 이후에 상반기 실적 기조까지 같이 연동해서 보는 관점에서 좀 유효하다고 보고 있고 여기서이 어 플립의 경우에는이 사용빈도가 1분기 실적에 대한 반과 좀 하겠지만 저는 2분기 이후부터는 어 어항에 관련된 이슈 그리고 여기에 실적 반영 효과가 굉장히 크다는 관점에서 대덕 전자도 주가의 업사이드 어 능력이 좀 주목해야 되는 포인트가 아닌가라고 저는 보고 있습니다 어 그러니까 실적에 대한 개선 기대감도 살아 있고 어 지금 시점에서 어느 정도 업사이드 룸을 좀 열려 있는 종목으로 대덕전자 주셨습니다 자 이렇게 첫 번째 반도체에 이야기 나눠 봤고요 저희 두 번째 체크리스트 넘어가 보겠습니다 자 두 번째는요 우리 2차전지 관련해서 이야기 나눠보겠습니다 아 사실 뭐 한 주에 하나씩 아이템 소개로 2차전지 나가고 있는 듯한데 그 질문은 똑같습니다 바닥 다 졌나요 인데요 과장님 보시기에는 2차전지 어떻게 보시는지 궁금하고 FOMC 좀 비둘기파적 해석이 되다 보니 어젯 장에서 좀 강하게 올라섰고 테슬라 좀 디커플링 된 채로 움직이더라고요 정말 작년과는 다른 행보가 이번 3월부터 두드러지고 있는데 2차전지 볼까요음 바닥은 저는 다했다고 생각을 하고 있 입니다만은 하지만은 저는 이제 명심해 둘게 작년과 상승은 좀 나오기 이제 쉽지 않을 거다라고 생각을 하고 있습니다 왜냐면은 어 결국에는 작년에 처음이 2차전지에 관련된 밸류를 얘기를 했을 때 그만큼 항상 매년마다고 성장한다는 이제 어 정도 밸류를 통해서 2028년에 뭐 얼마만큼 벌겠다 결국에는 에코 프로나 에코프로 비행과 같은 가격 단이 굉장히 높은 가격대에 올라왔었고 때문에 조금은 제가 봤 때 눈높이를 낮추는게 좀 맞다라고 생각을 하고 있고 이제 골든 마스도 내년에도 그렇고 향후에 이제 배터리 가격이 계속 꾸준히 좀 낮춰 진다고 가을 했을 때 그만큼 마진 자체가 줄어든다는 점을 감안을 한다고 하게 되면은음 적어도 지금 가격 대에서는 이미 그런 악재에 대한 반영을 전 다 선 반영을 했다라고 생각을 하고 있고 그고 리턴 가격의 반등 그리고 어 향후의 금리 인하를 통해서 그런 어 소비자 국민 심리가 어느 정도 호백 회복이 된다라고 가정을 했을 때 적어도 하반기를 내년 상반기 쯤에는 어느 정도는 어 전기차 생산에 대한 부분들이 조금 많이 회복이 되지 않겠나 생각하고 있습니다 하지만 워낙 지금 이제 하이브리드 자차가 워낙 많 네네 이 조금 올라가고 있는 측면이 있기 때문에게 이게 성장률 둔화되는 모습을 보여 줘야 좀 2차 전지나이 전기차 시장이 좀 올라가지 않을까라고 생각을 하고 있기 때문에 물론 최근에 뭐 리턴 가격도 올라가고 결국에는 향후의 고객사의 다변화 이런 모습들이 하나둘씩 나온다라고 하게 되면은 뭐 최근에 테슬라도 점차적으로 다시 한번 더 가격 인상에 대한 얘기가 서서히 좀 나오고 있는만큼 그런 점에 조금은 주목을 할 필요는 있다 생각하고 있습니다 워낙 악재성 이슈가 참 많았었기 때문에 이차전지 관련해서는 어느 정도 좀 선반영 됐다라는 관점도 있으신데 지금 보기에는 그렇게 매력적이지 않다라고 좀 해석을 해 볼게요 어 올해 하반기 그리고 내년 상반기쯤는 좀 어느 정도 주가를 논할 만큼의 그 이슈가 좀 되겠지만 지금은 아니다라고 좀 해석을 해 보도록 하겠고요 대표님은 2차전지 어떻게 바라보세요 현시점이 어 우선이 수급 유입 효과에서는 3월에 평균 주가 상승률이 한 20% 정도 상승을 좀 했는데 여기 가장 큰 비중이 전고체 배터리 관련 주의 수급이 굉장히 좀 강했고요 개별 수급 안에서 2차전지 부가 소재들도 굉장히 좀 양호한 주가 어 수급 유입 효과를 좀 나타낸 바 있습니다 다만 지금 양극 소재사 배터리 셀 3차의 경우에 대한이 실적 차이가 좀 있을 것이다라고 보여지고 있는데 1분기 실적 같은 경우는 뭐 배터리 세사의 경우에 LG 에너지 솔루션이이 ira 세액 공제액을 빼면 적자로 전환될 수 있다라는 우려감이 부분은 우리가 좀 유에서 봐야 되 포인트다 보여주고 있고 어 양극 소재사 경우에는 에코프로의 경우에는 전체적 떤 리튬 가격이 연동 효과 여기서 뭐 최근에 탄산 리튬 가격이 상승했던 부분들이 1분기 실적의 마감 시점에 재고자 자산의 평가 손실을 좀 더 줄일 수는 있겠지만 실적의 개선도가 좀 크게 좀 작용을 할 수는 없다라고 보고 있습니다 다만 단기적 이슈 관점에서 에코프로 BM 경우에는 어 코스피 상장 이전에 관련된이 단기 수급 유입을 주목해 보자라고 좀 판단해 보고 있습니다 어 그럼 현시점 에코프로 BM 괜찮다라는 건가요네 배터리셀 3에서는 실적 기인도 관점에서 삼성 SDI 그나마 좀 매력적이다라고 보고 있고 양극 소 재사의 경우에는 어 에코 프로이이 코스피 이전 상장이 관련된 기대효과 이게 3월 정기 중청에서 안건 수립 이후에 구체적의 일정 수립이 좀 진행되는 관점에서는 수입 유입 효과 수급의 유입 효과를 우리가 기대해 봐도 좋다라고 좀 보고 있습니다 어 그럼 수급적인 측면으로 봤을 때 연기금이 최근 1월 말부터 계속해서 2차전지 적가 매수 담아가고 있는 모습인데네 1위 어 순매수 1위가 LG 그리고 두 번째가 포스코 퓨처 m 이거든요네 그 흐름 따라서는 가면 어떨까요 어 일단 지금 뭐 2차전지 주의 경우에는 아직도 사실게 올랐어도 체감하기에는 고점 대비 굉장히 낙폭이 좀 큰 구간이기 때문에 어항의 관점에서는 굉장히 긍정적인 이슈보다는 노이즈 이슈가 좀 더 많다라고 보고 있습니다 뭐 어제 같은 경우는 어 미국의 전기차 전환 속도를 조절할 수 있다 이게 미국의 대선 리스크 여기에가 뭐 표심을 어 의식한 어떤이 정책의 기조 변화 그렇기 때문에 202년도 아지 전기차 전환율을 67% 56% 이제 하향한다 부분은 전기차이 공급에 관련된이 단기 이슈가 리스크로 좀 작용될 수 있는 측면이 있기 때문에 전기차 어항이 관련 대해서는 굉장히 좀 부정적이다 보여 있고 어 반면에 뭐이 이에 뭐 반사 수에는 뭐 하이브리드 차에대한 어떤이 전환율이 증가됐다는 부분들은이 관련주의 어떤 반사 수로 작용되지 않을까라고 보겠습니다 알겠습니다 자 우리 과장님은 2차전지 내에서 어떤 종목에 주목하는지 궁금하고 하고 저희 크게 봐가지고 3면 어제 코스닥 시장에 처음으로 상장이 됐는데 생각보다는 그렇게 핫하지 못했거든요 원재 반도체가 핫해서 그랬던 건지 현시점에서 자동차 부품까지 내다본다면 어떻게 보세요 결국에는 성장률 측면에서는 반도체가 좀 더 지금은 우위에 있다라고 생각을 하고 있고 물론 지금 이제 2차전지 측면에서도 물론 아까 양극제 얘기를 해 주셨지만 경에는 지금은 시장에서는 새로운 스토리를 오히려 더 중 중요시 하다고 생각을 하고 있습니다 그게 기는 정 체 배터리라고 좀 생각을 하고 있고 이미 인터 배터리에서 얘기를 했겠지만 결국에는 2027년 터 양산을 한다라고 했을 때 앞으로 이제 3년이 남은 시점이라면 그 힌트를 이수 스페셜티 케미컬이 좀 보여줬다고 생각을 하고 있습니다 그리고 향후의 공장 증설에 대한 이슈가 시장에서는 오히려 굉장히 긍정적으로 좀 보이지 않을까 생각을 하고 있고 그만큼 전기차에 대한 매력도가 떨어졌다는 거는 향후에 새로운 이런 성능 향상을 위한 이런 전고체 배터리나 이런 이슈들이 오히려 지장에 좀 부각될 수 있다라고 생각을 하고 있기 때문에 결국 2차 전지 내에서도 정도 주목도가 좀 달라질 수 있는 측면을 고려해 보자라고 했을 때는 뭐 이스 스페셜티 케미칼 뭐 레이크 머티리얼 아니면 한농화성 같은 전구체 배터리가 제가 봤을 때는 오르더라도 오히려 요쪽에서 좀 강하게 오르 새가 여지지 않을까 생각을 하고 있습니다 어 이수 스페셜티 케미컬 말씀 주셨고 최근에 좀 힘이 강하게 실리는 축인데 그럼 지금 자리에서 보유자들의 영역은 아니고 신규 접근도 가능한가요 신규 접근은 조금 조동시 매수 관점을 좀 봐야 된다라고 생각을 하고 있습니다 왜냐면은 지금 수급 자체가 사실 요쪽으로 몰린다 그보다는 반도체로 좀 몰린 흐름이 있기 때문에 사실 그렇다면 차익 실의 물량도 충분히 나올 수 있다라고 생각을하고 있습니다 지금 당장에 양산하는 흐름이 아니기 때문에 그만큼 모멘텀 이슈가 없다라고 하게 되면은 빠지더라도 좀 강하게 빠질 수 있다는 측면을 고려를 했을 때 중장기 관점으로 봤을 때는 오히려 조정시 매수가 훨씬 더 나은 전략이 아닌가 좀 생각을 하고 있습니다 그럼 레이크 머티리얼즈 한농 화성도 중장기적인 관점에서 어느 정도 올라간 자리에서 차익 실험 매물 출연은 염두에 주시면서 대응을 해 보셔야 되겠습니다 자 이렇게 두 번째 체크리스트 확인해 봤고요 세 번째로 넘어갑니다 자 세 번째는요 우리 통신 장비 관련해서 이야기 나눠보겠습니다 어제 새롭게 또 부각이 됐어요 AI 수에 발맞춰서 대세 상승 시작될 거다라는 기대감도 실리고 있는데 AI 최근에 관련해서 변압기 뭐 전력기기 쪽으로 정말 강하게 올라갔었어요 그 영광을 누릴 수 있을 것인가 되게 궁금하거든요 대표님 어떻게 보세요 통신장비주 어제 전반적으로 크게 올랐거든요 시작일까요 어 저는 단기적 수급 유입이다라고 좀 말씀드리고 싶은데 최근 3년간의 실적 기도가 굉장히 좀 악화됐던 측면들이 5G 대한 투자 지연 여파이 부분이 3년 전부터 5G 대한 인프라 투자가 지속될 것이다라는 기대감이 다시 실망감으로 좀 작용을 했고 이게 실적으로 증명이 되 세명입니다 예 2024년도 실적 기절을 보면 여기서 장비주 어떤 실적 회복을 좀 기대하기 좀 어려운 측면들이 좀 있기 때문에 어이 인프라에 대한이 투자가 실질적으로 좀 가셔야 되는 구간에이 실적 개선 기대감을 주목해 볼 필요는 있는데이 이슈는 지금 5G 어 어드밴스드를 조기에 좀 도입해서 장비주 공급될 수 있다 자이 기대감을 어제 하루 심어 준 것뿐이거든요 그런데 이게 어 투자 심리 관점에서는 굉장히 과거부터 계속이 부분을 믿고 갈 수 있냐라는 어떤 의문들이 좀 더 강하기 때문에 실적 개선이라는 단서가 먼저 선행되어야 되고 여기 실질적인이 통신사들의 장비 투자가 얼마만큼 조금 더 빠르게 수 있는가이 부분이 중요한 포인트가 아닌가라고 보고 있습니다 그러니까 1번은 실적 2번은 투자 요것들이 확인이 되어야 통신 장비 갈 거다라는 관점 지금은 단기적인 재료일 뿐이다라고 말씀 주셨고 자 과장님은 통신 장비 어떻게 보셨나요 어제 급등 어 항상 뭐 단기적인 이슈는 좀 맞다라고 생각을 하고 있고 예전에도 삼성전자가 디신 네트워크 사나 이제 브라이즈 쪽에 여러 뭐 수주 모멘텀이 나왔음에도 불구하고 주가는 강한 상승 흐름이 계속 이어지지 않았습니다 그런 측면에서 아직까지 투심에 대한 회복이 아직 좀 멀었다고 생각을 하고 있고 물론 당연히 6G 쪽으로 간다는 거 향후에 AI 이런 고성장에 대한 이런 장비 주들이 교에는 필요하다라고 볼 수밖에 없지만은 물론 미중 갈등에 대한 이슈가 어 정도 좀 더 강화 된다라고 했을 때 화웨이에 대한 반사 수에는 충분히 저 나올 수 있다라고 생각을 하고 있기 때문에 하지만 조금은 이제 투심이 회복이 되는 모습을 보고 들어가도 저 괜찮지 않을까라고 생각을 하고 있기 때문에 너무 이게 바닥권을 잘한다는 생각보다는 지금 아직이 투심이 과연 회복이 됐을까 그고 이게 장비가 매출로 충분히 계속 이어질 수 있을까가 좀 중요하지 않을까 생각을하고 있습니다 어 두 분의 말씀이 일맥상통합니다 실적이 어느 정도 나와야 된다라는 관점이 자 그렇다면 통신 장비 내에서 그래도 괜찮은 종목 꼽아볼 수 있을까요 그나마 에스테크 작년에 뭐 수주 모멘텀을 받았고 올해 하반기 때부터 미국 쪽에서 공급이 이제 시작이 되는데 결국에 결국에는 이게 시작되는 모멘텀이 일단 있다라고 생각을 하고 있기 때문에 그나마 뭐 knw 이제 스테크 입장에서는 그 다른 어 통신 장비 대비해서는 좀 단기적인 상승흐름은 좀 있지 않을까 생각을 하고 있습니다 어 괜찮은 종목 에이스테크 그리고 kmw 받아가 보겠습니다 대표님은 통신 장비 대해서 어떤 종목 주목하세요 예 수급적 측면에서나이 중장기 모멘 관점에서 종목을 좀 골라봤는데 솔리드를 좀 보고 있고요 6G 장비를 현재 개발하고 있습니다 앞으로이 6G 핵심 기술이이 오픈랜 기술인데이 부분이 과거에는 국가별로 부호 코드가 다르고이 진입 관련되서 장비주 특화된 부호만 들어갈 수 있는 이런 공급 역량들이이 기술에 대해서 자유 개방형으로 좀 바뀌는 부분들은 장비주이 언제든지 다른 국가에 대한 공급을 더 원활하게 할 수 있다는 관점에서 실적 기인도 굉장히 커질 수 있다라고 좀 보고 있습니다 플랜의 적용이 확대될 수 있는 6G 개화 시점에서는 솔리드가 현재 외형보다는 한 두 배 정도 이상의 케파를 좀 더 어 향상시킬 수 있는 어떤 능력이 있지 않나라고 보고 있기 때문에 솔리드는 주목해도 괜찮지 않을까라고 보고 있습니다네 그 중에서 솔리드 골라주셨습니다 대표님 이제 금요일장 앞두고 오늘은 우리 투자자들 어떤 시각으로 시작 장을 대응해 보면 좋을까요 우선 단기적으로 반도체 섹터가 오늘도 좀 굉장히 좀 강한 흐름들을 좀 보여줄 것이다라고 보고 있고요 26일이 반도체 키 모멘텀 멤컨 2024 관련 데서도 cxl 관련주는 계속해서 좀 관심 가져도 좋다라고 보고 있고요네 다만 일정 모멘텀는 뭐 다음 주에 로봇 일정도 좀 있지만 저는 4월 5일 미국 마케 일정 관련해서 최근에 반도체 섹터가 좀 더 강했기 때문에 어 단기적 조종을 받았던 바이오주 이런 바이오주의 수급은 조정시 매수가 유효하다고 좀 판단을 하고 있고요 어 오늘까지 감사보고서를 제출하지 않는 기업들의 경우에는 다음 주부터 감사보고서에 대한 지연 제출 이슈 때문에 어 굉장히 좀이 주가의 변동성 작용할 수 있는 우려감이 부분을 유의해 된 포인트가 아닌가라고 좀 보고 있습니다 어 일정 매매 관련해서 말씀 주셨고 반도체 로봇 그 그러니까 제약 바이오지 좀 집중을 해 보자 제약 바이오가 지금 현시점에서는 또 한번의 기회다 아 말씀 주셨는데 자 과장님은 오늘장 투자 포인트 어떻게 잡고 계세요네 결국에는 오늘 이제 삼성전자 SK 하이닉스가 지속적으로 상승하나 좀 중요하겠습니다 이틀 동안 삼성전자만 2조를 샀고요 그리고 SK 하이닉스를 샀습니다 지금 이제 7만 7 9,300원 이제 어제 종가 마감이 됐고 결국 전고점에 79,800원임을 감안을 했을 때 과연 8만 원을 넣느냐에 따라서 수급이 좀 더 강하게 들어올 가능성이 있다라고 생각했을 때 결국 지세를 올리는 건 제가 봤 때 삼성전자의 변동성이 생각을하고 있습니다 그런 측면에서 오늘 외국인 수급에 대한 방향성을 좀 주목해 보자 생각하고 있습니다네 외국인들의 수급 체크해 보면서 오늘장 대응 보도록 하겠습니다 개장전 체크리스트 여기서 인사드릴게요 하이투자증권 스마트 PV 센터 이화진 과장 그리고 기업공시 연구소 변영인 대표 함께했습니다 말씀 고맙습니다