[한국장전] 7월 금리 내리는 것이 긍정적일까? 부정적일까?

[음악] 각기 사는 증시 각도기 안녕하세요 증시 각도 TV 시청자 여러분 투자자 여러분 도기 말 여러분 신만 금융 전사 여러분 모두 모두 반갑습니다 7월 29일 월요일 아침이 밝았습니다 네어 날씨가 요즘에 계속해서 언제든지 비율 태세를 하고 있죠 어 옛날에 뭐 영국을 돌아다닐 때는 항상 뭐야 그 우산을 들고 다녀야 한다고 했었는데 요즘 분위기 조금 그런 것 같습니다 날씨가 언제든지 비가 올 태세를 갖추고 있는 그런 흐름이고 자 지난 주말 증시는 지난 한 주간에는 전반적으로 시장이 많이 빠졌고 뭐 나스닥 지수라는 반도체 지수의 하락폭은 매우 컸습니다 거기에 대한 반등을 보여 주는 시장이었고 어 그래서 회복 탄력을 확실히 좀 보여 주는 시장이었는데이 흐름들이 연속으로 이어질지 모르겠습니다 전체적인 그림 한번 어 확인해 보면서 어 지난주말 시장 어땠는지 보도록 하겠습니다 자 대부분 시장이 왔고요 1일날 릴리가 지금 주가가 2% 빠진게 눈에 확 띄죠 가운데 빡 박혀 가지고 왜요 왜 그렇죠 경쟁자가 생겨서 아 저렇게 돈을 많이 벌면 경쟁자가 안 생길 수가 없어요 이거는 항상 여러분 머릿속 기억해 두셔야 되는데요 그 아주 마진이 높은 사업은 곧 경쟁자가 진입이 됩니다 그래서 그런 측면에서 어 엔비디아가 상당히 강력한 부분들은 뭐냐면 그것들을 사전에 그인지를 했다고 보여지는데 지금 와서 결과론적으로 보면 쿠다라 소프트웨어 생태계를 잘 구축을 함으로써 아 진입 장병을 굉장히 높여 놨다는 것이죠 그래서 AMD 든가 뭐 다른 업체들이 인텔이라는 이런 업체들이 GPU 시장에서 호락호락하게 그 시장을 그 갖고 오지 못하는 그런 상황이 벌어져서 엔비디아의 경쟁력이 상당히 유지되었다 자 그런데 이번 주는 지난 주말에 우리가 이제 그 반도체에 대한 토론을 우리 그 쪽집게 하고도 했습니다마는음 실질적으로 그 주가는 피커가 온게 아니냐 업적으로는 피커가 안 왔는데 국가적으로 피크가 온 거 아니냐라는 그런 고민들이 있고 그리고 이제 그 벤처 캐피탈의 정말 신화적인 존재죠 세카 캐피탈에서 지금 AI 과열이 아라는 얘기를 언급을 했기 때문에 어 그런 부분들을 투자자 상당히 영향을 받고 있다라고 또 정리해 볼 수 있을 것 같습니다네 자 이번 주에이 부분들이 정말로 그럴 것이냐 아니다 괜찮아 우리 AI 좋아 어차피 많이 어 과소 지출보다는 과대 지출이 훨씬 더 유리한 상황이야고 한 상황이기 때문에 하드업자 들의 실적은 25년도 아지 좋을 것인데 25년도 좋을 것을 어떻게 반영할 것이냐 여기서 이제 핵심은 뭐냐면요 26년를 땡겼으면 조금 애매해지는 것이죠 어 왜냐면 25년도 실적이 확정적이지 보기에는 근데 25년도 아지만 땡겼으면 뭐 조정을 한 다음에 바로 반등을 하게 될 것이고 반면에 26년지 당겼 뭐 이렇게 새가 캐피탈이 든가 이런 사람들의 반응들 모건 스탠드나 이런 사람들의 발언들이 그래 25년도 알겠는데 26년 확신할 수 있어 확신 못 하잖아 그럼 계속 갈 수 있어 이런 생각을 시장에서 하게 되겠죠 근데 어쨌든 어 뭔가 이제 가격적인 부담들이 조금 느껴진 상황에서 데미지를 한번 좀 받았기 때문에 결국은 큰틀에서 보면 어 이것들이 이제 소매 쪽에서의 진짜 판매로 이어지는지 여부가 굉장히 중요한 상황이다 보겠습니다 계속해서 말씀드리지만 AI 인프라 표현하는 것이 지금 정확히 맞죠 써봤다는 소비자들 고는 상관없어요 그러니까 도매입니다 도매 쉽게 얘기하면 고속도로를 놓는 거 랑 똑같습니다 고속도를 놓고 나서 그다음에 차들이 왔다 갔다 할 것이냐 요거가 중요한 거 중요한 거고요이 고속도를 놓는다는 건 도매고객 엔진 시장에 어 그 서치 GPT 들어온다고 지난주 말에 그 얘기가 나 면 제가 말씀드렸습니다만 자본주의 시장에서 가장 좋아하는 것은 뭐다 병목을 붙잡는 것과 그다음에 병 모가지를 붙잡 병목을 붙잡는 것과 또 하나는네 독점 이거를 똑같은 얘기긴 하지만 목과 독점을 가장 좋아합니다 그러니까 반대로 제일 싫어하는 건 뭐예요이 두 가지가 모두 병목이 풀리고 경쟁이 격화되는 거 이걸 가장 싫어합니다 그렇기 때문에 지난주 구글은 어 상대적으로 어 그 주가 그 실적 발표가 나쁘지 않았고 그 실적대비 주가가 가장 비싸지 않았음에도 불구하고 그 m7 기업들 중에서 가장 저렴한 축에 들었음에도 불구하고 어 주가가 힘을 못 썼던 것은 경쟁자의 출연 이것이 있었고요 그 결국 다시 한번 말씀드리면 어 고속도로에서 차가 다니는 것을 결정해 주는 이제 가장 중요한 메이커는 애플이다 자 애플이 연말에 온 디바이스를 해서 자기네 폰을 많이 팔 것인지 여보 중요하고요 아 그래서 그거 거기서 폰을 많이 팔뿐만 아니라 거기서 나왔던 AI 애플리케이션들이 어 이거 뭐야 재밌네 쓸 만하네 현장에서 쓸만 어 이거 써야 되겠다 뭐 이렇게 된다면 어 사람들이 수요가 좀 증가를 하겠죠 지금 계속해서 업그레이드 되는게 이제 그 뭐 카메라나 이런 것들을 통해서 업그레이드가 되 돼서음 조금 한계를 느끼는 것 같습니다 그러니까 중국에서 판매가 빠지고 있다라는게 가장 크고요 중국 애들이 정말 약진하고 있다 하와이나 이런 쪽에서는 뭐 칼자이즈 렌즈를 쓴다던가 아니면 아주 옛날에 잘 나가던 카메라 업체들 같이 협업을 하면서 카메라를 만든다던가 뭐 이러다 보니까 어 중국 시장에서 애플이 지금 그 할인 판매를 했음에도 불구하고 판매가 좀 줄어든다는 뉴스가 나오고 있습니다이 부분이 또 이번 주에 어떻게 반영될지 궁금하고요 AI 관련해서는 연말에 애플이 어떻게 대응할 것인지가 매우 중요한 포인트가 되겠다 그래서 소매 판매가 이루어진다면 서버 업체들이 힘을 얻으면서 그 투자하는 것을 조금 더 지탱을 하게 될 것이고 지금 상황은 어떻게 되냐면 투자자들이 그 테크니션들게 동감을 했던 구간이라고 저는 봅니다 테크니션들 입장에서 어 이거 뭐야 세상 바뀌었네 이게 아 이거 여기서 준비 못하면 도해야 응 과거에도 그랬어 과거에도 2000년 이후 닷컴버블 이후에 준비했던 기업들이 탑 10에 진입을 했고 세계 탑 10 기업에 거의 그때 잘 준비한 업체들이 탑 10에 진입을 했고 나머지 회사들은 사그러져 갔어 그러니까 이거 그때와 비슷한 신 기술이야 하고 지금 투자를 한 거거든요 근데 거기 투자자들이 오케이 맞아 어 그때 엄청난 인터넷이 들어오면서 엄청난 생산성 형 어 그 향상과 혁명이 있었지 이번에도 그렇게 되겠네 이게 결국 로봇이나 이런 것들로 가면 엄청난 생산성 혁명이 되겠네 하고 같이 동감을 하면서 주가를 띄워 준 거예요 근데 지금 투자는 엄청나게 됐는데 이번 2분기 실적 뚜껑을 딱 열어 보니까 투자가 엄청나게 되는데 리턴은 없어요 아직까지 그러니까 매출은 넣는데 주당 이익이 안 늘어 구글에서 봤죠 매출은 그림처럼 계속 우상향 하는데 갑자기 조금씩 조금씩 늘던 주당이게 안 늘었어 그런데 뭐라고 해요 CEO 우리는 과수 투자보다 과대 투자가 더 어 지금으로선 맞다고 생각한다라고 얘기했고 어 테슬라 같은 경우도 매출은 늘지만 이익은 과거 매출 지금보다 한 2였습니다 때보다 주당 이익이 현저히 떨어져 있는 상황에서 개선을 못 하는 이런 것들을 보여줬습니다 그러니까 앞으로도 계속 투자하면 주당 이익은 안 늘어나는 거 아니야 근데 투자자들이 테크니션의 동의하면서 주가를 만들어 줬는 어 이거 뭐야 아 이거 뭐야 한 1년 수익 안 나오는 거 아니야 뭐 이런 이런 그 자각이 있었던 거죠 지난 한 2주간의 흐름이 그런 흐름이었다 정리해 볼 수 있을 것 같습니다 자이 흐름들이 과연 이제 앞으로 어떻게 될 것인지 여부 궁금하고요 이번 주에 이제 가장 중요한 포인트 중에 하나는 1번이 금리를 올릴 수 있을까 여부인데음 1번 재무성이 일본 은행의 국채매입 축소에 대해서 속도 조절을 해 달라고 다합니다 아 이거 아 이거 보니까 금리 못 올릴 수도 있겠다라는 생각이 좀 드는데 자 지난 주말에 있었던 1번 관련 된 지표들을 한번 보고 한번 우리의 생각을 가다듬어 보죠 자 1번에 소비자 물가지수 등이 나왔는데요 어 1번 소비자물가지수는 전년비 7월 달 지표가 1.1% 상승이었다 떨어졌어요 요것만 봐서는 금리 올리기 갑갑하네 도쿄는 물가 많이 모르네요 도쿄 소비자 물가는 어 1번의 목표치인 2% 이상의 목표치를 보여줬었고 근원도 2.2% 보여주면서 도쿄 지역은 목표치에 도달을 했습니다 근데 한국 같으면이 정도면 금리 올려도 될 거 같아요 근데 한국보다는 훨씬 지약 분할이 잘되 국가라서 이걸 과연 어떻게 받아들일까 어이 궁금하고요 자 이제 지표 중에서 지난주에 가장 중요했던 거는 미국의 지표조도 지출 pce 지표들이 나왔습니다 PC 지표들이 이렇게 확 빠지진 않았습니다마는 자 전년 대비 2.5% 전월 대비 0.1% 그리고 중요하게 여기는 근원은 전년 대비 2.6% 그리고 그 근원 전월비는 전월 대비 0.2% 증가세를 보여주었습니다 그러나 어쨌든 2% 중반 대였다 시장에서는 별로 그렇게 크게 어 뭐 여기에 개의치 않는 모습이었고 그래서 이것들을 어 금리인하에 그냥 뭐 마중물로 생각하는 그런 경향성이 있었기 때문에 지난주 뭐 채권시장 주식 시장 모두 어 자산 시장 가격이 매우 좋았다라고 정리해 볼 수 있겠어요 개인 지출도 한번 보도록 하겠습니다 어 여기 이제 딸려 있는 개인 지출들을 보면음 조금씩 조금씩 개인 지출 소비 실질 소득 뭐 이런 것들이 조금씩 빠지는 흐름들을 보여주고 있어요 개인 지출 전월비는 0.4에서 0.3% 개인 소비도 전비가 0.4에서 0.2로 소득도 0.4에서 0.2로 전월 대비 빠지는 흐름들 보여 주었습니다 자 그리고 심리 지회 한번 보도록 하죠 미시간대에서 발표하는 어 인플레 관련 지표와 소비 심리 지표 보면네 미시건 인플레이 대치 3.0에서 2. 9로 5년은 3.0 그대로 소비자 기대 지수는 69.6 69.6 68.8 심리는 68.2 66.4 평가는 65.9 62.75 전반적으로 심리 지표들은 계속 우하향하는 모습 어 보여주는 것 어 확인할 수가 있겠습니다 자 그 지난 주말에 그 그 금리 인하를 거의 확정적으로 분위기를 반영하고 있기 때 때문에 그 채권 시장 좋았는데요 아직까지 그 컨셉은 바뀌지 않았습니다 일단 7월 달 컨셉은 동결이 거의 그 컨세 확정적이고 만약에 여기서 아 사실은 보험적 금리 나가 원칙적으로 필요할 것 같아요 한번 보시면음 지금 96% 정도가 7월 달은 컨센이 금리 동결입니다 어 그러니까 이번에는 동결이 맞는 거죠 그 이런 측면에서 만약에 그 지금 고용 빠지고 있다는 건 우리는 계속 조금씩 확인하고 있잖아요 그 가장 선행 지표인 실업 상 청구자 수라든가 그다음에 최근에 실질적으로 가장 후행 지표인 실업률이 4.0에서 4.1% 올라간 걸 보셨잖아요 그렇기 때문에 이것들이 더 나빠지기에 되기 전에 한 번 정도 금리 내리는 거 사실 별 문제 없거든요 5.5에서 5.25 내린다고 그럼 그게 낮은 금리가 아 그건 아니니까요 근데 과연 여기서 내리면 어떻게 반응을 할까 근데 저거는 있습니다 지금 어떤 상황이냐면 금리 인하를 거의 확정적으로 생각을 하고 있고 9월 달 금리 인하를 확정적으로 지금 반영하고 있어서 사실상 7월 달 금리 인하도 일부 반영이 되고 있다라고 봐도 과언이 아닐 정도예요 그건 채권 금리에서 확연이 확인이 되는데요 채권 금리가 제가 지난 주말에도 어 말씀을 드렸습니다만 채권 금리가음 금리가 떨어졌는데 5p 정도 떨어졌어요 그러면 이게 많이 떨어진 거냐 그 많이 안 떨어진 거 그냥 조금 떨어진 거네 이렇게 볼 수 있는데 그 전부터 계속 내려오던 상황에서 금리가 한번 더 떨어졌기 때문에 채권 금리가 어 적지 않게 떨어진 것이다라고 저는 볼 수 있을 것 같아요 그러니까 이것은 앞으로 기정 사실 하고 있다 미국의 채권 금리 하락을 기정 사실로 보고 있는 그런 상황이다 정리해 볼 수 있겠죠 자 그리고 그 어 이번 주 이제 미국 일본의 금리 상황에 따라서 번 나가 어떻게 될 것인지 여부가 어 정말 궁금한데요음 자 1번 저 에나 상황들 지금 보도록 하겠습니다 다시 슬금슬금 올라가려고 하는데 예전처럼 세게는 못 올라가고 있어요네 지금 최근 1주일간의 흐름들 살펴보면 쭉쭉 밀렸는데 그때처럼 개입이 개입으로 환이 내리면 어 수직 하락 하죠 절벽처럼 근데 이번에는 전혀 그런게 없어요 그러니까 이게 시장에서 손절이 나왔다라고 표현할 수 있을 것 같아 근데 이제 어 손절이 어느 정도 마무리되고 나서 오를까 말까 지금 고민 중에 있습니다 옆으로 기면서 오를까 말까 자 그래서 이번 주에 1번의 금정 위에서 어떤 결정을 하느냐에 따라서 만약에 금리 인상을 못하면 이게 팍 겠죠 팍 튈 거 같습니다 한 10시까지도 잠시 튈 수 있지 않을까 어 근데 이제 그다음에는 아마 이렇게 하겠죠 금리 인하를 다음번에 분명히 합니다 런 정도의 이런 정도의 이야기는 나올 수 있지 않을까 하는 생각이 듭니다 자 이번 주에 그래서 어떻게 될 것인지 굉장히 관심이 있고요 만약에 이번 7월 달에 미국 같은 경우 FMC 어 금리를 못 내리게 되더라도 다음에는 금리를 내리겠다는 확실한 시그널을 주는 정도의 제천을 할 수 있겠죠 근데 이제 계속해서 대선이 다가오고 있기 때문에 과연 9월 달에 금리를 내릴 수 있을까 하는 그런 고민들이 좀 있습니다 자 유가 상황들 원자재 상황들을 보면 원자재가 가격이 많이 빠졌습니다 TI 기준으로 78.3 76.4 4로 지금 떨어졌고요 어 브랜트 같은 경우는 82에서 80으로 떨어졌습니다 가솔린도 다 떨어졌죠 육가 쪽은 다 지금 좀 떨어지는 흐름들을 보여 줬고요 어 다른 이제 비트코인 같은 경우는 많이 올랐습니다 지금 68,000 있데음 지금 전해지는 얘기 중에 하나는 트럼프가 비트코인을 전략적 비축 자산에 지정할 것이다라는 언급이 있었다고 합니다 어 그러면 당연히 비트코인은 아주 뭐 게다가 벤 벤스 부통령이 비트코인 투자를 했다고 알려지지아요 그래서 비트코인은 분위기가 좋아지는 상황인데요 유가는 어 상당히 분위기가 이상합니다 그래서요 부분 오늘 유가 부분을 지난 토요일 날 말씀드렸던 부분들을음 왜 그렇게 말씀 드렸는지 대한 어 데이터를 가지고 한번 얘기해 보도록 하겠습니다 자 어 그림을 하나하나 보도록 하겠는데 이거 조금 옛날 자료예요 그 옛날 17년 그 지금 그 세계 에너지 그 통계 보고에 나온 자료이거나 살펴볼 수 있으니까 제 제일 위에가 아시아 태 평양입니다 자 아시아 태평양이 기록적으로 늘었고요 다른데도 조금씩 늘고 있습니다만은 뭐 중남미 늘고 뭐 미국도 조금 느는 거 같습니다 미국은 거의 이제 횡보하는 거고 제일 밑에 미국 그 제일 위에 아시아 아시아가 앞도적으로 늘죠 에너지 사용량이네 어 그 결국은 중국을 중심으로 하는 에너지 사용량의 폭증이라고 보시면 되겠습니다 자 그리고 자 1인당 에너지 소비 보면 어 역시 지금 미국이 에너지 그 에너 미국 캐나다 사우디가 1인당 소비가 많고 한국도 꽤 많은 수준이에요 근데 이게 2017년 기준이니까 제가 보기엔 한국 더 올라왔을 것 같고요 1인당으로 한국도 에너지를 꽤 많이 쓰는 국가 중에 하나고 중국은 적진 적습니다 그죠 왼쪽 밑에 있으니까 근데 중국이 계속 에너지 사용이 늘겠죠 자 이렇게 되면 에너지 사용이 어마어마한 많기 때문에 총 에너지 사용은 전 세계적으로 앞으로도 빠르게 계속 증가할 것이다라고 충분히 예상해 볼 수 있겠습니다 자 어 그런데 그 이걸 석유 환산으로 어 보면 각각 에너지 그 분야별 소비가 어떻게 되느냐 보시면이 이제 그 어 위에는 이제 기타 재생 에너지 그다음이 수력 그다음이 원자력 수력이 원자력보다 많네요 그다음에 가스입니다 가스가 24.1% 석유가 33.3% 석탄이 28 1%니다 서이 압도적으로 많죠 근데이서 값이 떨어졌고 지난주말에 제가 강조에서 말씀드렸던 거는 중국이 전년 동기 대비 석유 수입이 10.7% 그리고 정재유 수입은 32% 감소했다이 말이 되느냐 오 이건 짜 놀라운 일 아니냐라고 하면서 찾아봤던게이 대목이죠 자 근데 여기서 보시면 아 석교를 어떻게 쓰고 있느냐 자 제일 위에 생 들이 쓰는게 33.4% 가장 많습니다 그다음에 자동차 수송용 28.8% 그다음에 제가 이제 난방용이라고 잘못 말씀드렸는데 산업용 있니다 산업용이 28.9% 그러니까 3분할 하고 있습니다 아 일반적으로 그 뭐 민생용이면 뭐 난방이나 이런 것이 되겠죠 거기서 쓰는 것이 1 정도 수준 자동차나 수송용으로 쓰는게 13 그리고 사업용으로 쓰고 있는게 1/3 정도 어라고 보시면 되겠죠 자 그런데 저희가 이제 주목하고 있는 거 저희가 작년도 11월에 중국 갔다 와서 현장을 직접 눈으로 보고 뭐 이런 것들을 가만히 봤을 때 어 뭐야 자동차 쪽에는 확실히 빠지겠군 어 이런 생각이 많이 드는 거죠 자동차 쪽에서는 확실히 빠지겠네 그런데 지금 대략 전반적으로 한 3분 1 정도의 자동차들이 지금 전기차로 바뀌었습니다 물론 전기 발전 석유로 해야 되는 거 맞죠 어 석교로 해야 되는 거 맞고 전기를 쓰려면 뭐 앞으로도 가스도 많이 쓰고 석탄 도 계속 써야 되고 서기도 쓰고 원자력도 쓰고 수력도약 감소 안 할 것이다 그리고 기타 재생 에너지 봐라 늘어나는 거 되게 뻔하지 않느냐 요거는 이제 미래 전망이에요 기타 재생 에너지 이렇게 되느냐 2030년 근데 제가 여기 하나 의문을 가질 수밖에 없습니다 자 화면 돌려 주시면음 제가 이번에 그 저기 몽골 갔다 왔잖아요 몽골 갔다 와서 앗 앗 이러고 왔어요 앗 이거 뭐야 자 몽골 같은 나라에서 제일 좋은 사업이 뭘까 생각해 보니까 태양광 야 물론 거기는 350만 정도밖에 인구가 없기 때문에 필요가 없어요 제가 보기엔 그리고 추운 나라라서 에너지 뭐 자동차 전환이 좀 안 좋아 왜냐면 어 한 반절로 줄 거 그렇게 추우면 차 못 움직일 겁니다 겨울에 막 영어 40도 되니까 그러니까 몽골 같은 데는 잘 전기자동차 뭐 이런 거 별로 잘 안 될 거 같은데 발전은 거기는 해가 4시에 4시 반인가 5시에 떠 가지고 시까지 떠 있습니다 해가 [음악] 아주 날이 너무 길어 와 이게 일조량이 이게 장난 비 안 오면 거의 그 비도 거의 안 오거든요 1년에 150mm 오니까 엄청나거든요 자 그래서 한번 저희 가서 간 사진 한번 보여 드릴게요 제가 왜 그렇게 말씀드리네 이거 주변 다 이래요 저 360 파노라마로 돌려도 대부분 저래요 대부분 저 끝에 산 보입니다 저 끝에 산이 안 보이는 지평선 보이는데도 있겠죠 그은 대략 직선 거리로 10km 정도 된다고 합니다 근데 이제 여기 여기는 저 끝에 산이 보여요 요거는 뭐 한 한 2km 정도 저 산까지 한 4 5km 되는 거 같아요 저 뒤에 산이 가운데 볼록볼록 있잖아요 근데 다 이래요 사방이 다이었습니다 자 뭘 말씀드리고 싶냐면 저 태양광 발전하면 어떻게 되는데 그러니까 계속 의을 갖는 것은 2060년에 중국이 그 탄소 중립을 가겠다고 했습니다 근데 지금 미국 아 중국 같은 경우는 저거 뭐야 태양광 핑이아요 저 핑 물건 어떻게 하지 저 고비사막 저 밑에가 저 몽글하고 맞다는데 고비 사망인데 일조량 어마무시한데 저기다 깔고 이러면 물론 이제 모래 먼지 때문에 어떻게 할 건지 그거는 또 머리를 써야 되겠습니다 만는 와 그러면은 신재생 갑자기 늘어날 수도 있겠군 이런 생각이 들더군요 예 아니 이런 데다가 민원이 있겠어요 이런 지금 말씀 보여 드렸습니다만 인구 저런데 이렇게 한 군에서 사는 우리나라 군이 뭐 이런 동이나 아니면 구 우리나라 구에서 살고 있는 인구가 만 명이 안 돼요 그러니까 저기다 태양광을 깔 깔던 말든 누가 뭐라 그러겠습니까 그죠 오 이거 야 이게 우리가 좁은 나라에 있다 큰 나라 가서 이렇게 보니까는 어 이거 신지상 이거 장난 아니겠구나 그러면 에너지 전환의 속도가 생각보다 굉장히 빠를 수도 있겠구나 이런 생각이 들었습니다 이런 생각이네 그래서 어 이거 중국이 의외로 어 유럽 그 옆구리 등 등을 치는 그런 상황이 오 그러니까 어떤 환경적 의식은 압도적으로 유럽이 압도적으로 상 상위권인데 실질적인 신에너지 발전은 2030년 넘어가면 확 뒤집히는 그래서 유럽이 야 너네 공해의 원인이야 너네 너네 그런 식으로 공해 내면 안 돼 그니까 처음 옛날엔 그랬죠 중국 이 너네만 선진국 가는 동안 그렇게 해놓고 우리 이제 발전하려 그 우리한테 그러면 어떻해 이랬는데 2030년 지나면 판세가 바뀔 수도 있겠다라는 생각이 주말에 많이 들어서 그 말씀드렸던 겁니다 자 오늘 그 스케줄 보도록 하겠습니다 주간 스케줄 주간 스케줄 보면 뭐 말씀드렸듯이 자 7월 31일이 아주 중요한 날인데 FMC 아 그 저기 금리 발표를 하게 되고요 그다음에 이제 그 1번도 정가 있으면서 금리 발표를 하게 되는 날이 되겠습니다네 자 이번 주 과연 금리에 대해서 코멘트만 나올 것이냐 실제로 더들리 얘기한 것처럼 금리를 내릴 것이냐 굉장히 관심이 가고 있는데 어 일단은 그 확률적으로 보면은 말만 하겠죠 말만하는 확률이 좀 높아 보이고요 만약에 금리를 내리면 처음에 환호하다가 이거 뭐야 하는 생각을 하게 될지도 모르겠습니다네 그리고 AI 관련 주식들은 지난주에 한번 크게 얻어 맞았기 때문에 회복 탄력성을 제대로 보여 줄지 여부가 이번 월화수 정도에 보여주지 않겠나 그리고 금리 인하가 구체화되면 이제부터는 이제부터는 빅테크다는 러셀 리전이 상대 중소형주들이 상대로 좋을 수도 있는데 이제 중소형주 들까지 진짜 좋아지면 미국은 진짜 과열이 오는 거 아닌가 하는 생각도 더불어 해보는 월요일 아침이 되겠습니다 이번 한주도 행복한 한주 되시고 어 그리고 이제 저녁은 저 하니까 이제 조금 심심하실 거예요 일주일 동안 좀 심심 목요일까지 상당히 심심하다고 보시면 되겠고 어 중국 그 중국도 휴가를 갖고 그리고 한국 마감을 해주는 우리 나침판으로 집안에 아주 경사가 있어서 어어 이번 한주는 여러분 못 찾아뵙게 되겠습니다 저 혼자 여러분 보게 되니까 아 너무 심심해 하지 마시고 어 좀 부족하지만 아껴 주시기를 부탁드리 감사합니다 안녕 [음악] 짠네 아 그죠이 저기 몽골은 발전할 수 있는데 쓸 사람들이 없어 보면 발전 조금만 하면은 다 자기네 나라는 뭐 다 쓸 거 같아 보니까 근데 이제 제가 계산해보니까 하고 GDP 한 100배 차이나요 그래가지고이 이쪽은이 전기를 그걸 깐다는게 아무리 그 덤을 쳤다고 해도 쉽지 않을 것 같습니다네 어 그리고 이제 문제는 뭐냐면은 발전하고 나서 ES 같은게 있어야 되잖아요 그래 제가 몽골 얘기를 드린게 아니고요 중국 얘기를 드린 거야 그 몽골 미치 중국 있잖아 중국 고비사막 거기가 내몽골 어 거기서이 작업을 하면 물론 이제 어 전 이라든가 이게 굉장히 어렵죠 그러니까는 뭐 이미 다 생각을 하고 있겠습니다만 어 지난번에도 한번 말씀드렸습니다만 수소 쪽에서 중국이 가장 전 세계적으로 앞서 나갈 가능성도 되게 있구나 왜냐면 어 그 송전에서 그 송전탑 세워 가지고 송전 하느니 차라 거기서 그걸 갖고 수전 해 가지고 수소 만들어 가지고 어차피 버릴 에너지 발전은 했는데 쓸모없는 에너지를 물을 수전해 가지고 산 수소 만들어서 그냥 철도 연결해 갖고 가스통으로 그냥 이동시키면 야 수소 최강국이 될 수도 있겠구나네 뭐 그렇게 또 보겠습니다 그래서 중국 말씀 드린 거예요 몽골 말씀드린게 아니고 중국하고 토양 그 저기 조건이 조건값이 비슷한 곳에 갔었던 [음악] 거니까네음네 어네 그 독이 님 유가는 더 안 올까요 미국 드디어 비축유 쌓기 시작 그 유가는 중국에 훨씬 더 영향이 많습니다 일단은 첫 번째로는 이번에 유가가 빠진 것은 중국의 성장률이 잘 안 나올 거라는 건 그 그리고 5% 이하의 GDP 나왔잖아요 5% 내외 하겠다고 했는데 4.7 나왔잖아요 그니까 그 부분이 오히려 영향을 가장 크게 미쳤고 근데 그거를 보다 보니까 갑자기 어 이번에 석유 수입 감소를 보니까 이게 웬걸 이렇게 된 거죠 그래서 분석을 해보니 아 그니까 살짝 살펴보니 에너지 소요량의 1이동 모 이게 운용이라는 거예요 근데 중국이 그 1에 얼마를 갖고 있어요 또 1을 갖고 있어요 그죠 전 세계 운송 에너지 소모량의 운송 소모량이 에너지 사용량 석유 사용량이 한 1쯤 되는데 그 중에 또 1을 중국이 갖고 있다 1이 더 되겠네 3천만대 가까이 그 8천만 대니까 1이 더 돼 한 35% 거기서 얘네들이 또 한 30% 정도가 지금 전기차로 전환되고 있고 지금 2구 하기 때문에 앞으로 한 4년간 더 빠른 속도로 전기차 전환이 되면서 한 절반 정도가 전기차로 전환된다라고 봤을 때 세계 1분을 사용하는 에너지 소소모 영역에서의 1분 이상을 차지하는 나라에 또 3분의이 석유가 필요 없고 발전을 하게 되는 이런 상황이 오니 어떻게 될 거냐 근데 발전이 석유 석탄이 많긴 하지만 분위기 보완이 얘네가 신재생 발전을 엄청나게 많이 할 것 같은데 어 이게 한 10년 정도 지나면 어떻게 될 건가 야 이거 그 중동 국가들의 걱정이 그냥 단순한 걱정이 아니겠구나 중동 국가는 석유가 남아돌 수 있는 상황들 근데 이게 있잖아요 투자 시장이 실제로 그렇게 안되더라도 시 시장 사람들이 그거를 인식하게 되면은 유가 한번에 팍 떨어질 수도 있겠죠네음네 그렇습니다 예 그 그런 상상을 한번 해보겠네 장기 예 어피 네 여러 가지 다양한 시나리오가 나올 수 있으니까네음 아 예 자 오늘음 그냥 그 뭐네 아 몽골 멋지죠 어 저기 걷는게 제일 기분 좋았어요 이번에 저거를 걸었어요 저기 현지 그 몽골 유목민 만나러 가는데 한 1kg 걸은 거 같은데 어 그건 너무 좋더라고 근데 잠자리는 많이 힘들었습니다 화장실 바깥에 있었어 이해가 되십니까 화장실 바깥에 있는게 샤워실도 바깥에 있고네 가신 분들 고생 많으셨는데 어 좋은 추억이었길 간절한 마음으로 소망해 봅니다 그리고 향후에도 우리 그 연말에 또 몽골 그래 아주 작아요 그 숲을 10년을 조성을 했었는데도 불구하고 한 아니 한 30 헥타르가 되는데 30 헥타르가 눈이 안 뛰어 너무 넓어 갖고 아까 보지말 사방이 저렇게 되니까 30 헥타르가 별 거 아니거든요 근데 그러면 불구하고 아 우리는 옳은 길을 해야 옳은 일을 해야 된다고 생각합니다 그래서 이제 연말에는 거기에 이제 삽으로 지금 작동 작업을 하니까 어 굴삭기로 작업을 하면 좋겠다 해서 어 저희들 소망은 삽 대신 굴삭기 굴삭기를 하나 마련해 드리면 좋겠다라는 소망을 가지고 몽고를 다녀왔습니다 자 오늘도 함께 계셔서 진심으로 감사합니다 안녕